스프레드 폭, 슬리피지 및 가격 체결 문제 해결

[부랄라]

스프레드 폭, 슬리피지 및 가격 체결 문제 해결

트레이더들은 예상 거래 진입 가격이 실제 체결 시 훨씬 더 나쁜 가격으로 마감되는 상황을 자주 호소합니다. 예를 들어, 특정 가격을 예상하고 지정가 또는 시장가 주문을 넣었지만 실제 체결 가격이 더 낮은 가격에 체결되거나, 슬리피지로 인해 수익이 감소하는 경우가 있습니다. 특히 변동성이 높거나, 주요 통화쌍이 아닌 통화쌍(외환) 또는 거래량이 적은 주식을 거래할 때 더욱 그렇습니다.
2025년에는 알고리즘 트레이딩이 더욱 활발해지고 유동성이 분산됨에 따라(다중 거래소, ECN, 다크풀), 명목 차트 가격이 실제 체결 가격과 항상 일치하는 것은 아닙니다. 호가 스터핑, 지연 차익거래, 기타 호가장 조작은 갭, 유령 주문 또는 지연 체결을 유발할 수 있습니다. 예를 들어, "스터핑" 주문(대량의 허위 주문)은 거래를 시도하는 순간 사라지는 유동성 환상을 만들어낼 수 있습니다.

결과적으로, 트레이더는 체결 마찰로 인해 위험 계산(의도된 진입/청산 기준)이 무효화되어 예상보다 더 나쁜 결과를 초래할 수 있습니다.

해결 방법

a) 유동성이 높은 세션에서 거래하세요. 외환의 경우 런던 또는 뉴욕 오버랩을 사용하고, 주식의 경우 시장이 활발할 때 거래하세요. 유동성은 슬리피지를 줄이고 체결을 향상시킵니다.
b) 가능하면 지정가 주문을 사용하세요. 항상 시장가 주문을 사용하는 대신, 계획된 가격 수준에서 지정가 주문을 사용하세요. 이렇게 하면 규율을 강화하고 과도한 스프레드/슬리피지 지불을 방지하는 데 도움이 됩니다.
c) 브로커/체결 품질 확인: 이 포럼이나 Reddit과 같은 포럼에서 트레이더들은 브로커의 스프레드, 체결 속도, 슬리피지 보고서를 자주 비교합니다. 평판이 좋고 숨겨진 비용이 낮은 브로커를 선택하세요.
d) 위험 모델에 "체결 위험"을 포함하세요. 위험(스톱 사이즈, 포지션 사이즈)을 계산할 때 슬리피지/실현 불량에 대한 마진을 가정하세요. 예를 들어, 50핍의 손절매를 목표로 한다면, 실제로는 55~60핍의 손실을 예상해야 합니다.
e) 주요 뉴스/이벤트 발생 직전에는 거래를 피하십시오. 변동성 급등은 스프레드를 확대하고, 슬리피지를 증가시키며, 체결가를 악화시킬 수 있습니다. 이러한 상황에서는 거래를 일시 중지하거나 거래 규모를 줄이십시오.