The purpose of this website is to be a place for learning and discussion. The website and each tutorial topics do not encourage anyone to participate in trading or investment of any kind.
Any information shown in any part of this website do not promise any movement, gains, or profit for any trader or non-trader.

.
Scalping or short-term trading is a trading strategy that the trader will trade small profit but in high frequency, maybe 10-100 or more times daily. It is based on the notion that a currency is very fluctuate, so it would be better to take small profit from small movement than to take large profit.

Author Topic: التحليل الأسبوعي لأسعار النفط الخام oil  (Read 501 times)

SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
التحليل الأسبوعي لأسعار النفط الخام

هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

إليكم التحليل الأساسي والفني الأسبوعي لأسعار النفط الخام (حوالي 62-66 دولارًا أمريكيًا للبرميل) للأسبوع من 18 إلى 22 أغسطس 2025، إلى جانب أهم التطورات العالمية:

التحليل الأساسي
1. مخاطر فائض المعروض وفائضه

تسلط وكالة الطاقة الدولية الضوء على ارتفاع قياسي في معدلات تشغيل المصافي (85.6 مليون برميل يوميًا في أغسطس) وارتفاع حاد في المخزونات، مما يزيد من مخاطر فائض المعروض في وقت لاحق من هذا العام وحتى أوائل عام 2026.

تتوقع إدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA) أن يتجاوز المخزون العالمي مليوني برميل يوميًا في الربع الرابع من عام 2025 والربع الأول من عام 2026، بسبب ضعف الطلب. من المتوقع أن يبلغ متوسط سعر خام برنت حوالي 58 دولارًا للبرميل في الربع الرابع، وأن ينخفض إلى ما يقارب 50-51 دولارًا للبرميل في عام 2026.

إدارة معلومات الطاقة الأمريكية

2. الديناميكيات الجيوسياسية

استأنفت شركات التكرير الهندية (مؤسسة النفط الهندية، وشركة بهارات بتروليوم) شراء النفط الروسي المخفّض السعر، استجابةً لتوسيع الخصومات (حوالي 3 دولارات للبرميل) على الرغم من الضغوط الأمريكية.

كما كثّف المشترون الصينيون مشترياتهم من الخام الروسي، مما عوّض جزئيًا التراجع المؤقت للهند.

قد تفرض الولايات المتحدة رسومًا جمركية بنسبة 25% على السلع الهندية اعتبارًا من 27 أغسطس، مستهدفةً استمرار شراء الهند للخام الروسي.

تتوقع الأسواق قمة ترامب وبوتين في ألاسكا، حيث قد يؤثر تخفيف العقوبات الجزئي أو الاستثناءات على العرض، بالإضافة إلى توقعات هبوطية أو صعودية لأسعار النفط. ويشير المحللون إلى أن التوصل إلى اتفاق ناجح قد يخفض سعر خام برنت بنحو 5 دولارات. مع ذلك، قد تدفع العقوبات الأكثر صرامة الأسعار إلى ما يزيد عن 80 دولارًا للبرميل.

تُعتبر محادثات السلام الأوكرانية، عبر اجتماع ثلاثي محتمل (ترامب-بوتين-زيلينسكي)، لحظة محورية قد تؤثر على العقوبات وتدفقات النفط.

في الوقت نفسه، تلوح في الأفق مخاطر انقطاعات الإمدادات الناجمة عن دوافع جيوسياسية: لا يزال احتمال إغلاق إيران لمضيق هرمز عاملًا مُحفّزًا لتقلبات الأسعار.

أدت الاضطرابات الأخيرة في مصافي التكرير الأمريكية (مثل مصفاة بي بي وايتينغ) وتراجع إنتاج النفط الخام (-2.42 مليون برميل) إلى دعم طفيف للأسعار.

لا تزال التطورات الجيوسياسية العامة (السلام مقابل تصعيد العقوبات) دافعة رئيسية هذا الأسبوع.

التحليل الفني

3. حركة السعر والمستويات الرئيسية

الدعم: وجد النفط الخام أرضيةً بالقرب من 62.00 دولارًا للبرميل، واختبره مرارًا وتكرارًا في جلسات منتصف الأسبوع.

المقاومة: تتراوح مناطق المقاومة قصيرة الأجل بين 64.4 و64.75 دولارًا، مع احتمالية الصعود نحو 66.0 و66.46 دولارًا في حال اختراقها.

اقترح المحللون استراتيجية بيع حول منطقة 64.5 دولارًا، مستهدفين انخفاضًا نحو 63.04 دولارًا، ثم 61.34 دولارًا، مع وضع أمر إيقاف خسارة فوق 65.33 دولارًا.

في 19 أغسطس، انخفض سعر النفط الخام دون 62 دولارًا، مما يشير إلى استمرار الزخم الهبوطي.

4. لمحة عامة عن السعر الحالي

اعتبارًا من 20 أغسطس، بلغ سعر خام غرب تكساس الوسيط حوالي 62.43 دولارًا للبرميل، بزيادة قدرها 1.07% عن اليوم السابق. يُظهر التغير الشهري انخفاضًا بنسبة 5.3% تقريبًا، وانخفاضًا بنسبة 13.2% منذ بداية العام.

في 20 أغسطس، تم تداول عقود خام غرب تكساس الوسيط الآجلة لشهر سبتمبر عند حوالي 62.80 دولارًا أمريكيًا، بينما بلغ سعر خام برنت 66.29 دولارًا أمريكيًا، مما يعكس مكاسب طفيفة وسط حالة من الترقب والترقب بشأن محادثات أوكرانيا وبيانات المخزونات الأمريكية.

التوقعات الأسبوعية (18-22 أغسطس)

تداعيات العوامل المحركة هذا الأسبوع

لا يزال خطر فائض المعروض الأساسي مرتفعًا. ستؤثر عمليات شراء النفط الخام الروسي من قِبل الهند والصين، والتداعيات المحتملة للرسوم الجمركية، ومحادثات السلام الجيوسياسية على المعنويات.

الجيوسياسية: قد تُخفف تطورات السلام العقوبات وتُخفض الأسعار؛ وقد يؤدي التصعيد أو تشديد العقوبات إلى ارتفاع الأسعار.

المستويات الفنية: سيراقب المتداولون مستوى الدعم عند 62 دولارًا أمريكيًا - قد يُميل الانخفاض دونه إلى الاتجاه الهبوطي؛ وقد يفتح الارتفاع فوق مستوى 64-65 دولارًا أمريكيًا الطريق أمام ارتفاع قصير الأجل بالقرب من 66 دولارًا أمريكيًا.

السيناريوهات المحتملة:

ميل هبوطي: ضعف الطلب، وارتفاع المخزونات، وغياب التهدئة الجيوسياسية → استمرار الضغط دون مستوى 62 دولارًا.

انقطاع صعودي: انحسار الاضطرابات أو النزاعات أو العقوبات → ارتداد نحو منتصف الستينيات دولارًا.

نطاق محدود: استقرار الأسعار بين 62 و65 دولارًا، إلى حين ظهور إشارات جيوسياسية أو مؤشرات طلب أوضح.

ملخص: هذا الأسبوع، يتأرجح النفط الخام بين أساسيات وفرة المعروض وخلفية جيوسياسية متوترة. من الناحية الفنية، يُمثل مستوى 62 دولارًا مستوى دعم حاسمًا، مع وجود مقاومة في نطاق 64-66 دولارًا. قد تُحدد نتائج التطورات الدبلوماسية - وخاصةً اجتماع ألاسكا والنقاش حول أوكرانيا - ما إذا كانت الأسعار ستظل منخفضة أو ستشهد ارتفاعًا.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

أبرز الأحداث والأساسيات اليومية (25-29 أغسطس)
25 أغسطس (الاثنين)

لمحة سريعة عن الأسعار: ارتفع سعر خام غرب تكساس الوسيط قليلاً إلى حوالي 65.18 دولارًا للبرميل، مرتفعًا من 64.08 دولارًا يوم الجمعة السابق، مما يشير إلى انتعاش طفيف.

العوامل المحفزة:

يواصل ارتفاع نشاط التكرير عالميًا دعم مستويات العرض.

لا توجد أخبار دولية رئيسية في هذا اليوم.

26 أغسطس (الثلاثاء)

حركة الأسعار: انخفضت العقود الآجلة لخام برنت إلى حوالي 66.70 دولارًا، بانخفاض حوالي 2.2% عن اليوم السابق. خام غرب تكساس الوسيط مستقر إلى حد كبير في نطاق 64-65 دولارًا أمريكيًا.

العوامل الأساسية: لا تزال مخاوف فائض المعروض تتصدر المشهد، مع تخطيط أوبك لزيادة الإنتاج الشهر المقبل.

27 أغسطس (الأربعاء)

رد فعل السوق: ارتفع خام غرب تكساس الوسيط وبرنت بشكل طفيف مع انخفاض مخزونات الخام الأمريكية بمقدار 2.4 مليون برميل، مما عزز انخفاض المعروض دعم الأسعار.

خلفية الاقتصاد الكلي: عززت المناقشات حول الرسوم الجمركية الأمريكية على السلع الهندية حالة عدم اليقين الجيوسياسي.

28 أغسطس (الخميس)

التطورات الرئيسية:

الصين: أدت العقوبات الأمريكية على محطات تخزين النفط الصينية الرئيسية إلى تقلبات حادة في العقود الآجلة للخام الصيني في بورصتي شنغهاي ولندن إنترناشونال.

الهند: من المقرر أن تزيد شركات التكرير الهندية وارداتها من الخام الروسي المخفض بنسبة 10-20% بدءًا من سبتمبر، متحديةً الضغوط الأمريكية ومساهمةً في استمرار تدفقات الإمدادات.

تأثير السعر: ردود فعل إقليمية متباينة - تقلبات في آسيا، ولكن مدعومة بشكل عام بـ المخاطر الجيوسياسية ونقص المعروض

29 أغسطس (الجمعة)

حركة الأسعار: انخفض خام غرب تكساس الوسيط بنحو 0.6% ليصل إلى 64.21 دولارًا أمريكيًا، بينما انخفض خام برنت إلى 68.09 دولارًا أمريكيًا، على الرغم من أن كليهما حقق مكاسب أسبوعية طفيفة (خام غرب تكساس الوسيط +0.8%، خام برنت +0.6%).

العوامل المحفزة:

أثر ضعف الطلب الأمريكي على الأسعار، لكن مخاوف المعروض (خاصةً المتعلقة بالتوترات بين روسيا وأوكرانيا) ساعدت في دعم السوق.

زادت الهند بشكل ملحوظ مشترياتها من النفط الخام الأمريكي (5 ملايين برميل من خام غرب تكساس الوسيط تسليم أكتوبر ونوفمبر، بالإضافة إلى مشتريات إضافية من شركتي BPCL وReliance)، مما أدى إلى تنويع مصادر التوريد في ظل ديناميكيات التعريفات الجمركية.

أدت التوقعات السلبية الأوسع نطاقًا من البنوك الكبرى (غولدمان ساكس، جي بي مورغان، مورغان ستانلي)، مع توقعات بوضع خام برنت في منتصف الستينيات دولارًا أمريكيًا في الربع الرابع من عام 2025، إلى الضغط على المعنويات على المدى الطويل.

جدول الملخص الأسبوعي (أغسطس) ٢٥-٢٩)
التاريخ، اتجاه السعر، أهم المؤشرات الأساسية
٢٥ أغسطس: ارتفاع - خام غرب تكساس الوسيط إلى حوالي ٦٥.١٨ دولارًا أمريكيًا. إنتاج المصفاة مرتفع؛ أساسيات مستقرة نسبيًا.
٢٦ أغسطس: انخفاض طفيف - خام برنت إلى حوالي ٦٦.٧ دولارًا أمريكيًا. تزايدت مخاوف فائض المعروض؛ أوبك تزيد توقعات الإنتاج.
٢٧ أغسطس: ارتفاع - انخفاض المخزونات، وسحب النفط الخام الأمريكي يدعم الأسعار؛ التوتر التجاري بين الولايات المتحدة والهند يُضيف ثقلًا جيوسياسيًا.
٢٨ أغسطس: تذبذب العقود الآجلة الصينية بسبب العقوبات؛ الهند تزيد وارداتها من النفط الخام الروسي.
٢٩ أغسطس: انخفاض طفيف، ومكسب أسبوعي. ضعف الطلب الأمريكي قابله توتر في الإمدادات؛ الهند تُنوّع استثماراتها عبر شراء النفط الخام الأمريكي.

التحليل الفني وديناميكيات السوق

المستويات الرئيسية:

المقاومة: واصل خام غرب تكساس الوسيط (WTI) نضاله دون مستوى 65 دولارًا أمريكيًا - وهو ما يتماشى أيضًا مع المتوسط ​​المتحرك الأسي لـ 50 يومًا - وواجه خام برنت مقاومة في منتصف الستينيات دولارًا أمريكيًا.

الدعم: اختبر خام غرب تكساس الوسيط مستوى دعم قرب 62-63 دولارًا أمريكيًا؛ وستفتح الخسائر التي تتجاوز ذلك المجال نحو 60 دولارًا أمريكيًا.

النظرة الفنية: عزز عدم القدرة على اختراق مستوى المقاومة الموقف الفني المتذبذب بين الهبوط والحياد. مع اقتراب فائض المعروض، يبدو من غير المرجح أن تستمر الارتفاعات فوق مستوى 65-66 دولارًا أمريكيًا على المدى القصير.

التوقعات الأوسع والمواضيع الرئيسية

لا تزال المخاوف بشأن وفرة المعروض حادة - إذ تشير مستويات إنتاج المصافي القياسية، إلى جانب التوسع المخطط له من قِبل أوبك في الإنتاج، إلى استمرار ضغط فائض المعروض.

الديناميكيات الجيوسياسية:

يُضيف نمو تجارة النفط بين الهند وروسيا وسط تهديدات التعريفات الجمركية الأمريكية طبقةً من استمرارية العرض وتعقيده.

تُضيف مشتريات الهند من النفط الخام الأمريكي عامل توازن، ولكنها قد تُغير تدفقات التجارة بدلاً من كبح المعروض.

تُبرز التقلبات الناجمة عن العقوبات على الصين هشاشة البنية التحتية للإمدادات وتسليم العقود في الأسواق الآسيوية.

المعنويات المستقبلية: خفضت بنوك الاستثمار الكبرى توقعاتها للأسعار إلى منتصف الستينيات دولارًا أمريكيًا، بينما توقع بعضها، مثل جولدمان ساكس، أن ينخفض ​​سعر خام برنت إلى أوائل الخمسينيات دولارًا أمريكيًا بحلول أواخر عام 2026.
رويترز
وبالمثل، تتوقع إدارة معلومات الطاقة الأمريكية أن يكون متوسط ​​سعر خام برنت أقل من 60 دولارًا أمريكيًا في الربع الرابع من عام 2025، وأن يقترب من 50 دولارًا أمريكيًا حتى عام 2026.

ملخص: 25-29 أغسطس 2025

اتسمت أسواق النفط الخام هذا الأسبوع بحركة أسعار محدودة، حيث تراوح سعر خام غرب تكساس الوسيط بين 64 و65 دولارًا أمريكيًا، بينما تراوح سعر خام برنت بين 66 و68 دولارًا أمريكيًا. وتميزت الخلفية الأساسية بصراع محتدم بين مخاوف فائض المعروض والمخاطر الجيوسياسية. وظلت المقاومة الفنية ثابتة، مما يُبقي على النبرة الحذرة. وبالنظر إلى المستقبل، ما لم تتحسن مؤشرات الطلب أو تحدث اضطرابات جوهرية في المعروض، فقد يستمر سوق النفط في التداول بشكل جانبي مع ميل هبوطي.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

إليكم تحليلكم الأساسي والفني اليومي لأسعار النفط الخام للفترة من 1 إلى 5 سبتمبر 2025، بما في ذلك أهم التطورات العالمية:

التحليل اليومي: الأساسيات والعناوين الرئيسية
1 سبتمبر (الاثنين)

حركة السوق: استقر خام برنت على ارتفاع بنسبة 1% عند 68.15 دولارًا أمريكيًا، وارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 1.1% ليصل إلى 64.68 دولارًا أمريكيًا، مدعومًا بتصاعد الغارات الجوية في روسيا وأوكرانيا وضعف الدولار الأمريكي. وقد أثار ذلك مخاوف بشأن انقطاع الإمدادات.

العوامل الدافعة: أدى التوتر الجيوسياسي (الغارات الجوية) وضعف الدولار إلى زيادة علاوة المخاطرة في أسعار النفط، مما عزز الأسعار.

2 سبتمبر (الثلاثاء)

الزخم الفني: شهدت الأسواق اختراقًا لمستويات المقاومة الرئيسية، حيث ارتفع سعر النفط الخام إلى حوالي 66.52 دولارًا أمريكيًا. تجاوز السعر أعلى مستوياته في التأرجح، ومستويات متوسط ​​السعر المرجح للقيمة (VWAP)، والمتوسط ​​المتحرك لـ 50 يومًا (حوالي 66.15 دولارًا أمريكيًا)، وخط الاتجاه الهبوطي، مما يشير إلى زخم صعودي متطور.

3 سبتمبر (الأربعاء)

حركة السعر: ظلت أسعار النفط قريبة من أعلى مستوى لها في شهر، حيث سجل خام برنت 68.95 دولارًا أمريكيًا وخام غرب تكساس الوسيط 65.43 دولارًا أمريكيًا، على الرغم من انخفاض طفيف.

المؤشرات الأساسية: أدت العقوبات الأمريكية التي تستهدف شبكة شحن متورطة في تهريب النفط الإيراني إلى تقليص توقعات العرض. كما توقع المحللون انخفاضًا متوقعًا في المخزونات بمقدار 3.4 مليون برميل. ومع ذلك، واجه الطلب على الهيدروكربونات رياحًا معاكسة بسبب استمرار انكماش قطاع التصنيع الأمريكي بسبب الرسوم الجمركية.

4 سبتمبر (الخميس)

لم تظهر أي بيانات بارزة هذا اليوم، لذا فإن النشاط يعكس إلى حد كبير تحركات اليوم السابق. وظل السوق حساسًا لتأثير العقوبات وتزايد المخاوف بشأن العرض.

٥ سبتمبر (الجمعة) (اليوم)

سياق السوق: يستمر تداول النفط عند مستويات مرتفعة مع استمرار المرونة على الرغم من العوامل الأساسية المتراجعة.

الاتجاهات الرئيسية:

يلوح فائض المعروض العالمي في الأفق. تتوقع وكالة الطاقة الدولية ارتفاعًا في المعروض بمقدار ٢.٥ مليون برميل يوميًا، مقابل ارتفاع في الطلب بمقدار ٦٨٠ ألف برميل يوميًا فقط في عام ٢٠٢٥. ومع ذلك، ظلت أسعار النفط ثابتة بشكل مفاجئ بفضل التخزين المكثف من قبل الصين، والذي يصل أحيانًا إلى ضعف المعدل المعتاد، وعلاوات المخاطر الجيوسياسية، والطلب القوي على السفر خلال فصل الصيف.

قيود العقوبات: يبدو أن العقوبات الغربية على قطاع الطاقة الروسي قد بلغت ذروتها. وقد حافظ توجه روسيا نحو الهند والصين، باستخدام لوجستيات بديلة، بما في ذلك "أساطيل النقل"، على تدفق النفط الخام على الرغم من القيود الغربية على الأسعار.

سوريا تعود إلى سوق النفط: أول تصدير رسمي للنفط الخام من سوريا منذ ١٤ عامًا - ٦٠٠ ألف برميل من الخام الثقيل - يضيف زيادة طفيفة في المعروض.

ملخص التحليل الفني

١-٢ سبتمبر: زخم صعودي متزايد من خلال اختراق المتوسط ​​المتحرك لـ ٥٠ يومًا ومستوى المقاومة الرئيسي (متوسط ​​السعر المرجح بالسعر (VWAP) وأعلى مستويات التأرجح حول ٦٥.٥-٦٦ دولارًا أمريكيًا)، مما يشير إلى إمكانية الصعود.

منتصف الأسبوع (٣ سبتمبر): استقر السعر بالقرب من أعلى مستوياته في شهر - برنت حول ٦٩ دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط في منتصف الستينيات.

منطقة المقاومة: حوالي ٦٧-٦٩ دولارًا أمريكيًا، وتمثل سقفًا فنيًا هامًا.

منطقة الدعم: قد تجد أي تراجعات دعمًا بالقرب من المتوسط ​​المتحرك لـ ٥٠ يومًا (حوالي ٦٦ دولارًا أمريكيًا) ونقاط الاختراق السابقة.

توقعات الاتجاه: استمرار ارتفاع الأسعار، ويعزى ذلك بشكل رئيسي إلى الصدمات الخارجية والشعور بالمخاطرة، مع ميل المؤشرات الفنية حاليًا إلى الصعود بحذر - ولكن مع وجود مقاومة تشكل حدًا أعلى على المدى القصير.

جدول الملخص الأسبوعي (١-٥ سبتمبر)
التاريخ: أبرز المؤشرات الأساسية
١ سبتمبر: مخاوف بشأن الإمدادات من الغارات الجوية الروسية الأوكرانية؛ ضعف ​​الدولار يدعم النفط. ارتفعت الأسعار بنسبة ١٪ تقريبًا، مما يشير إلى تفاؤل في بداية الأسبوع.

٢ سبتمبر - اختراق فوق متوسط ​​الوزن المرجح الحجمي (VWAP)، والمتوسط ​​المتحرك لـ ٥٠ يومًا، واتجاه هبوطي - اختراق فني صعودي.

٣ سبتمبر - العقوبات الأمريكية تُقلص المعروض؛ سحب المخزون يدعم السعر؛ ضعف ​​الطلب الأمريكي يحد من الصعود.

الأسعار تقترب من أعلى مستوياتها في شهر؛ الزخم لا يزال قائمًا.

٤ سبتمبر - لا تحديثات رئيسية؛ التركيز على تطورات العقوبات. استقرار فني؛ مقاومة صامدة.

٥ سبتمبر (اليوم): تخزين الصين، علاوات المخاطر الجيوسياسية، فعالية محدودة للعقوبات، صادرات النفط الخام السوري.

تنتظر الأسواق اختراقًا أو رفضًا عند منطقة ٦٧-٦٩ دولارًا.

خاتمة

النظرة الأساسية: على الرغم من وجود خطر هيكلي من فائض المعروض، فإن المخاطر الجيوسياسية، والتخزين الاستراتيجي، وديناميكيات العقوبات قد منحوا السعر مرونة ملحوظة.

النظرة الفنية: حركة السعر صعودية على المدى القصير، على الرغم من أن المقاومة عند منطقة ٦٧-٦٩ دولارًا لا تزال مهمة. قد يُمهّد الاختراق الناجح الطريق لمستويات أعلى؛ بينما قد يُعيد الفشل الأسعار إلى حوالي 66 دولارًا أمريكيًا أو أقل.

المخاطر الرئيسية التي يجب مراقبتها:

سياسة أوبك+ (اجتماع مُقرر في أوائل سبتمبر)

تطبيق أو تخفيف العقوبات بشكل أكبر

تحولات في الطلب العالمي (خاصةً في الولايات المتحدة والصين)

اضطرابات في الإمدادات أو تفجر توترات جيوسياسية



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

إليكم تحليلكم الأساسي والفني اليومي للنفط الخام للأسبوع من 8 إلى 12 سبتمبر 2025، والذي يغطي تحركات السوق الرئيسية والتطورات العالمية:

السوق العالمية والعوامل الأساسية (8-9 سبتمبر، مع توقعات حتى 12 سبتمبر)
الاثنين، 8 سبتمبر

قرار أوبك+ بشأن الإنتاج: وافقت المجموعة على زيادة متواضعة في إنتاج النفط الخام بمقدار +137,000 برميل يوميًا بدءًا من أكتوبر، وهي زيادة أقل بكثير من الزيادات السابقة (حوالي 550,000 برميل يوميًا في أغسطس/سبتمبر)، مما أثار موجة من البيع والشراء. استقر خام برنت على ارتفاع بنسبة 0.8% تقريبًا ليصل إلى حوالي 66.02 دولارًا أمريكيًا، بينما ارتفع خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 0.6% تقريبًا ليصل إلى حوالي 62.26 دولارًا أمريكيًا.

العوامل الجيوسياسية الداعمة: عززت المخاطر الجيوسياسية المتزايدة - وخاصة الضربات الجوية الروسية على أوكرانيا والتهديدات بفرض عقوبات أمريكية/أوروبية جديدة - الأسعار. تخزين النفط في الصين: ساعدت الزيادات السريعة في مخزونات النفط الخام الصينية (حوالي 530 ألف برميل يوميًا) على امتصاص فائض المعروض، مما عزز الأسعار.

خفض أسعار النفط السعودي: خفضت المملكة العربية السعودية بشكل غير متوقع أسعار بيع نفطها الخام إلى آسيا بما يصل إلى دولار واحد، مما دفع الأسعار الإقليمية إلى الانخفاض.

توقعات متباينة: أشار بنك HSBC إلى بدء أوبك+ في تخفيف تخفيضات الإنتاج الطوعية، مما أثار توقعات سلبية (برنت حوالي 65 دولارًا في العام المقبل).

في الوقت نفسه، تتوقع S&P Global أن ينخفض ​​سعر برنت المؤرخ إلى 55 دولارًا بنهاية العام بسبب مخاوف من فائض المعروض.

الثلاثاء فصاعدًا، 9-12 سبتمبر (توقعات)

معنويات السوق تتحول إلى سلبية: أشار المشاركون في مؤتمر APPEC إلى أن الأسواق تتحول من إيجابية إلى سلبية، مع توقع استمرار الزيادات المستمرة في الإنتاج حتى عام 2026، متجاوزةً بذلك علاوات المخاطر السياسية.

توقعات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية: تتوقع إدارة معلومات الطاقة الأمريكية أن يبلغ متوسط ​​سعر خام برنت 59 دولارًا أمريكيًا في الربع الرابع من عام 2025، وحوالي 50 دولارًا أمريكيًا في أوائل عام 2026، مما يعكس توقعات ارتفاع المخزونات.

إدارة معلومات الطاقة الأمريكية

انخفاض مخزونات النفط الأمريكية: يتوقع المحللون انخفاضًا بنحو مليون برميل في الأسبوع المنتهي في 5 سبتمبر، مما يوفر دعمًا على المدى القريب.

عدد منصات الحفر / التكرير: ارتفع عدد منصات الحفر الأمريكية بشكل طفيف (+2 منصة)، وأدى انقطاع إنتاج المصافي إلى انخفاض الطاقة الإنتاجية بنحو 431,000 برميل يوميًا، مما قد يحد من العرض على المدى القصير.

التحليل الفني وحركة الأسعار

مستويات الأسعار (حتى 8-9 سبتمبر):

برنت: ~66 دولارًا أمريكيًا

خام غرب تكساس الوسيط: ~62-63 دولارًا أمريكيًا

مناطق الدعم:

خام غرب تكساس الوسيط: ~61-62 دولارًا أمريكيًا

برنت: ~65 دولارًا أمريكيًا

مناطق المقاومة:

برنت: ~66-67 دولارًا أمريكيًا

خام غرب تكساس الوسيط: ~63-64 دولارًا أمريكيًا

الزخم: يعكس انتعاش يوم الاثنين دخول المشترين الفنيين بعد حالة من ذروة البيع. سيعتمد استمرار الزخم على بيانات المخزون، وتطورات العقوبات، ومتابعة أوبك+ لتحركات الإنتاج.

التوقعات حتى يوم الجمعة (12 سبتمبر):

إذا تحسنت العوامل الأساسية (مثل تراكم المخزون وضعف الطلب)، توقعوا تجدد الضغط الهبوطي نحو مستويات الدعم.

مع ذلك، قد يحد استمرار التوترات الجيوسياسية أو العقوبات من الانخفاضات أو حتى يُؤدي إلى انتعاش قصير الأمد.

ملخص التوقعات الأسبوعية (8-12 سبتمبر)
التعليق الفني على العوامل الأساسية لليوم
8 سبتمبر: زيادة طفيفة من أوبك+؛ مخاطر العقوبات؛ تخزين الصين؛ تخفيضات الأسعار السعودية؛ توقعات هبوطية للعام المقبل. ارتفعت الأسعار قليلاً؛ مستويات رئيسية تختبر (66 دولارًا لخام برنت، 62 دولارًا لخام غرب تكساس الوسيط).
9-12 سبتمبر: مسار تصاعدي للإمدادات؛ معنويات هبوطية من APPEC؛ إدارة معلومات الطاقة الأمريكية تتوقع أن يقترب خام برنت من 50 دولارًا في أوائل عام 2026؛ انخفاض في مخزونات النفط الأمريكية مع ارتفاع في عدد منصات الحفر. راقبوا مستوى مقاومة خام برنت بين 65 و66 دولارًا؛ ودعم خام غرب تكساس الوسيط بين 61 و62 دولارًا؛ ستُحدد تقارير المخزونات وأوبك زخم السوق.

الخلاصة

العوامل الأساسية: تتفوق زيادات المعروض من أوبك+، ونمو الطلب المحدود، والمعنويات الهبوطية بشكل متزايد على العوامل الجيوسياسية.

التحليل الفني: الأسواق عالقة في نطاق تذبذبي؛ ويعتمد اتجاهها بعد هذا الأسبوع على بيانات المخزونات، وتوجيهات أوبك+، والتقارير الاقتصادية.

نقاط المراقبة:

تقرير أوبك الشهري عن سوق النفط الصادر يوم الخميس، وأرقام المخزونات الأمريكية.

أي تصعيد في العقوبات الجيوسياسية.

مؤشرات على مرونة الطلب، لا سيما من الصين أو الولايات المتحدة.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

فيما يلي نظرة يومية موجزة، من حيث التحليل الأساسي والفني (مع أخبار ذات صلة وآراء السوق) للنفط الخام للأسبوع من 15 إلى 19 سبتمبر 2025.

ملخص سريع

يشهد السوق ارتفاعًا حذرًا على المدى القريب (مع وجود علاوة مخاطرة نتيجة الهجمات على قطاع الطاقة الروسي والحديث عن العقوبات)، ولكنه يتحرك في نطاق ضيق بشكل عام، مع وجود مخاطر هبوطية في وقت لاحق من الأسبوع إذا جاءت بيانات المخزونات الأمريكية مخيبة للآمال، واستمرت تدفقات المخزونات/الخصم الصينية في الارتفاع.

الاثنين - 15 سبتمبر

التحليل الأساسي

ارتفعت الأسعار نتيجة الهجمات الأوكرانية في نهاية الأسبوع/بداية الأسبوع على المصافي والمحطات الروسية، مما أضاف علاوة مخاطرة حول احتمال نقص إمدادات الديزل/النفط الثقيل. وقد تفاعل المتداولون مع احتمال انقطاع التدفقات من مورد رئيسي.

التحليلات الفنية

خلال اليوم: اختبر خام برنت/غرب تكساس الوسيط منطقة 67/63 دولارًا أمريكيًا (برنت ~67.4 دولارًا أمريكيًا، وغرب تكساس الوسيط ~63.3 دولارًا أمريكيًا عند التسوية)، مع تغطية مراكز البيع على المكشوف بعد الأحداث الجيوسياسية. أظهرت مؤشرات الزخم ميلًا صعوديًا على المدى القصير، ولكن دون اختراق واضح فوق نطاق المقاومة.

فكرة التداول / المخاطر

صفقات شراء قصيرة الأجل فوق مستوى الدعم خلال اليوم مع أوامر إيقاف ضيقة - الهدف: تراجع تدريجي نحو مستوى المقاومة بين 67 و69 دولارًا أمريكيًا. إيقاف الخسارة إذا تراجع السعر دون مستوى 62-63 دولارًا أمريكيًا.

الثلاثاء - 16 سبتمبر

التحليلات الأساسية

استمر التركيز على مخاطر الإمدادات الروسية (مع دراسة إضافية لأضرار مصافي التكرير)، وتوقعت الأسواق قرارًا محتملًا من الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي قد يُضعف الدولار إذا تغيرت توقعات أسعار الفائدة - فضعف الدولار الأمريكي يدعم عروض شراء السلع. كما أشار المحللون إلى توقعات بانخفاض كبير في الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (أشارت بعض النشرات إلى توقعات بانخفاضات كبيرة)، مما عزز التوجه الصعودي.

عامل تعويضي: لا تزال مخزونات النفط الخام الكبيرة في الصين تُشكل عاملًا مُخففًا - فالكميات المستوردة والتراكمات المحلية مرتفعة، مما يُحد من احتمالية الصعود بمرور الوقت.

التحليلات الفنية

ارتفع السعر قليلًا (برنت عند منتصف 67 دولارًا، وخام غرب تكساس الوسيط عند أدنى مستوى 63 دولارًا). يُظهر الرسم البياني مستوى مقاومة يتراوح بين 67 و69 دولارًا (برنت) ودعمًا قصير الأجل يتراوح بين 62 و64 دولارًا (خام غرب تكساس الوسيط). مؤشر القوة النسبية صعودي قليلًا ولكنه ليس في ذروة الشراء؛ بينما يتجه مؤشر التقارب والاختلاف (MACD) نحو الارتفاع ولكنه ليس حادًا.

فكرة التداول / المخاطر

راقب رد فعل الاحتياطي الفيدرالي وأي توسع في عناوين الأخبار حول أضرار المصافي. إذا ارتفعت الأسواق على خلفية الأخبار ثم تراجعت، فاستغل ذلك كفرصة للمضاربة على الارتفاع في نطاق المقاومة.

الأربعاء - 17 سبتمبر (يوم المخزونات / الاقتصاد الكلي)

التحليلات الأساسية

الحدث الرئيسي اليوم: تقارير الأسهم الأمريكية الأسبوعية (تقرير معهد البترول الأمريكي قبل السوق، تقرير إدارة معلومات الطاقة منتصف الأسبوع). من شأن التراجع أن يُعزز علاوة المخاطرة الصعودية. سيؤدي الارتفاع المفاجئ في المخزونات إلى إضعاف الطلب قصير الأجل بسرعة نظرًا للفائض العالمي الكامن. الأنماط التاريخية: تشهد الأسواق تقلبات في أيام الأربعاء من تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية. راقب أيضًا متابعة تغطية العقوبات/الهجمات. (جدول تقرير إدارة معلومات الطاقة مُشار إليه).


التحليلات الفنية


توقع ارتفاعًا في التقلبات اليومية. إذا أظهر تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية انخفاضًا كبيرًا (مثلًا، >2-3 ملايين برميل)، فمن المرجح أن يتجاوز السعر الفني النطاق 67-69 دولارًا أمريكيًا؛ أما في حالة الارتفاع، فقد يُعيد السوق اختبار مستوى الدعم 62 دولارًا أمريكيًا، ويؤكد الاتجاه الهبوطي متوسط ​​الأجل من جديد.


فكرة التداول/المخاطر


قلل من التعرض للاتجاهات بناءً على تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية أو حسّن حجم مراكزك في حالة حدوث ارتفاع مدفوع بالأخبار. استخدم تحوطات استراتيجية سترادل إذا كنتَ مُستثمرًا طويل الأجل (خيارات أو مراكز مُزدوجة إن وُجدت).

الخميس - ١٨ سبتمبر

الأساسيات

تدفقات ما بعد تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية: ينتقل التركيز إلى الأخبار التالية - الجداول الزمنية لإصلاح أي منشآت روسية متضررة، وتعليقات أوبك+، واستمرار تدفقات المخزونات الصينية. ديناميكية منفصلة: تخفيضات على بعض شحنات الشرق الأوسط/إيران المتجهة إلى آسيا (تخفيضات موسعة) وزيادة شحنات المنتجات المكررة من المصافي الجديدة (مثل تدفقات بنزين دانغوتي) تُغير التدفقات إقليميًا - مما يُساعد على الحد من الارتفاع على المدى المتوسط.

التحليلات الفنية

إذا كانت المخزونات تشير إلى هبوط، فتوقع حدوث توطيد أو انخفاض نحو ٦٠-٦٢ دولارًا أمريكيًا؛ أما إذا كانت المخزونات تشير إلى ارتفاع، فترقب ارتفاعًا ثانيًا إلى ٦٩-٧١ دولارًا أمريكيًا، ولكن توقع جني أرباح هناك. ستُظهر أنماط أحجام التداول النتيجة - ومن المُستبعد حدوث ارتفاعات في أحجام التداول المنخفضة.

فكرة التداول / المخاطر

راقب الأساس والفروقات الإقليمية (الديزل مقابل برنت). من شأن اتساع علاوة الديزل أن يُفضّل بقاء برنت مرتفعًا حتى لو كانت مخزونات الخام مُريحة.

الجمعة - ١٩ سبتمبر (التقرير الأسبوعي/تحديد المراكز)

الأساسيات

تدفقات نهاية الأسبوع: يُوازن المتداولون مراكزهم؛ مع التركيز على الأوضاع الجيوسياسية في نهاية الأسبوع. يُبقي استمرار المخزونات الصينية (والمخزونات الإقليمية القياسية) على فرضية فائض العرض الهيكلي قائمًا، حتى مع وجود دعم متقطع من صدمات العرض المتقطعة (مثل هجمات على منشآت روسية/عقوبات). من المتوقع أن يُعيد المحللون والبنوك النظر في توقعاتهم بحلول نهاية الأسبوع.

التحليلات الفنية

من المرجح أن يُغلق السوق الأسبوع في نطاق سعري: برنت بين ٦٤ و٧٠ دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط بين ٦٠ و٦٥ دولارًا أمريكيًا، ما لم يصدر عنوان رئيسي جديد. الصورة الفنية: تحيز صعودي قصير المدى، ولكن لا يوجد اتجاه مؤكد حتى تُغلق الأسعار بشكل مقنع فوق ٦٩ دولارًا أمريكيًا (برنت) أو تنخفض دون ٦١ دولارًا أمريكيًا (خام غرب تكساس الوسيط).

فكرة التداول/المخاطرة

للمتداولين: يُفضلون استراتيجيات النطاق السعري (البيع عند نطاق ٦٨-٧٠ دولارًا أمريكيًا، والشراء عند نطاق ٦١-٦٣ دولارًا أمريكيًا) حتى حدوث اختراق/انهيار واضح. للمتداولين ذوي المراكز، ترقبوا تحليلات أوبك+ وتقويم الاقتصاد الكلي للأسبوع المقبل قبل إضافة رهانات اتجاهية كبيرة جديدة.

المستويات والمؤشرات الرئيسية التي يجب مراقبتها هذا الأسبوع

المقاومة الفورية: خام برنت بين 67 و69 دولارًا أمريكيًا؛ امتداد الصعود فوق 71-73 دولارًا أمريكيًا سيشير إلى تجدد الاتجاه الصعودي.

الدعم الفوري: خام غرب تكساس الوسيط بين 61 و63 دولارًا أمريكيًا؛ اختراق مستوى 60 دولارًا أمريكيًا يفتح المجال أمام تسارع نحو أدنى مستويات الخمسينيات إذا ساءت مؤشرات الطلب.

عناوين الاقتصاد الكلي: تقرير إدارة معلومات الطاقة الأسبوعي (الأربعاء)، قرار/بيان الاحتياطي الفيدرالي، استمرار التقارير عن هجمات على البنية التحتية للطاقة الروسية، تحديثات المخزونات الصينية، وأي عقوبات/إجراءات جديدة بشأن الموانئ.

وجهة نظري (على المدى القصير)

المدى القريب (هذا الأسبوع): يميل إلى الارتفاع قليلاً بسبب ارتفاع المخاطر الجيوسياسية (هجمات + حديث عن عقوبات) واحتمالية سحب المخزونات - وكلاهما يدعم علاوة المخاطرة.

على المدى المتوسط ​​(من شهر إلى ثلاثة أشهر قادمة): تحيز محايد إلى هبوطي لأن تخزين الصين واستمرار التدفقات المخفضة (إيران/طرق التجارة البديلة) من المرجح أن يبقي العرض العالمي وفيرًا؛ كما أن الزيادات المتواضعة في أسعار النفط من جانب أوبك+ والإصلاحات ستكون مهمة أيضًا.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

رائع - فيما يلي نظرة أساسية وفنية واضحة (مع أخبار ذات صلة ورأيي في التداول) للنفط الخام (غرب تكساس الوسيط وبرنت) للأسبوع من 22 إلى 26 سبتمبر 2025.

أورد أهم الأخبار ضمن سطر واحد لتتمكنوا من متابعة العوامل المؤثرة.

نظرة سريعة على سطر واحد

على المدى القريب: توقعات متباينة إلى إيجابية بحذر (انخفاضات عرضية في المعروض وسحب للمخزونات يدعمان الأسعار).

على المدى المتوسط: لا يزال السوق عرضة لمخاطر الفائض/المخزون المتراكم مع زيادة إنتاج أوبك+ وعودة تدفقات الصين إلى وضعها الطبيعي.

الاثنين - 22 سبتمبر

الأساسيات

افتتحت الأسعار الأسبوع تحت ضغط مع استئناف الصادرات العراقية/الكردية وارتفاع الصادرات العراقية الذي خفف من حدة الشح؛ مما رفع توقعات العرض على المدى القصير وخفّض من علاوة المخاطرة في السوق. وظلت مخاوف الطلب الكلي (ضعف نمو الطلب العالمي) تشكل عائقًا.

التحليلات الفنية

خام غرب تكساس الوسيط: يتداول حول أدنى مستوياته عند 62 دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت: في منتصف مستويات 66 دولارًا أمريكيًا. دعم فوري رئيسي لخام غرب تكساس الوسيط يتراوح بين 61 و62 دولارًا أمريكيًا؛ ودعم خام برنت يتراوح بين 65 دولارًا أمريكيًا. سيؤدي عدم الثبات على هذه المستويات إلى كشف مستوى دعم أدنى قصير الأجل بالقرب من 59-60 دولارًا أمريكيًا.

الزخم: محايد - هبوطي قصير الأجل، حيث اختبر السعر مستوى الدعم بعد تراجع الأسبوع الماضي.

رأي / فكرة تداول

المتداولون اليوميون: يتوقعون تلاشي الارتفاعات إلى منطقة 65 دولارًا أمريكيًا (برنت) / 62 دولارًا أمريكيًا (خام غرب تكساس الوسيط)؛ تجنبوا إضافة تعرض اتجاهي كبير حتى مخزونات الأربعاء.

الثلاثاء - 23 سبتمبر

التحليلات الأساسية

استوعب السوق تدفقات متباينة: تم تأكيد إعادة تشغيل خط أنابيب العراق، بينما أشارت أخبار أخرى إلى نقص في الإمدادات في بعض الدرجات (على سبيل المثال، محدودية إنتاج البراميل الثقيلة الفنزويلية) - مما يخلق صورة متباينة للإمدادات. لا يزال مخزون الصين عامل دعم أساسي، ولكنه يعود تدريجيًا إلى وضعه الطبيعي.

التحليلات الفنية

استقرت حركة السعر في نطاق ضيق: مقاومة يومية لخام غرب تكساس الوسيط قرب 63-64 دولارًا أمريكيًا، وخام برنت قرب 66.5-67 دولارًا أمريكيًا.

المؤشرات: لا اختراق واضح؛ حجم التداول معتدل، مما يُرجّح استراتيجيات النطاق.

رأي / فكرة تداول

أُفضّل صفقات غاما/النطاق القصير (بيع عند ارتفاع الأسعار عند مستوى المقاومة) مع مراقبة تدفقات الأخبار حول الصادرات الإقليمية وصيانة المصافي.

الأربعاء - ٢٤ سبتمبر (يوم المخزون)

الأساسيات

أظهرت بيانات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية (EIA) وتوقعات معهد البترول الأمريكي (API) أهميةً كبيرةً خلال الأسبوع: أظهرت البيانات الأولية للقطاع والقراءات المبكرة انخفاضًا كبيرًا في مخزونات الخام الأمريكية (حوالي ٣.٨ مليون برميل)، وسجلت إدارة معلومات الطاقة الأمريكية لاحقًا انخفاضًا طفيفًا (أو انخفاضًا متواضعًا - كانت الأسواق تتوقع انخفاضًا). وقد دعم ذلك الأسعار خلال الجلسة. كما حافظت صادرات التكرير والوقود الهندية على قوتها - مما أضاف مؤشرًا للطلب الإقليمي - بينما تباينت ديناميكيات البنزين/المقطرات الأمريكية.

التحليلات الفنية

التفاعل: ارتفع خام برنت نحو ٦٧.٨ دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط نحو ٦٣.٦ دولارًا أمريكيًا بناءً على بيانات المخزون.

المستويات الرئيسية: مقاومة تستحق المتابعة: خام برنت بين ٦٨ و٦٩ دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط بين ٦٤ و٦٥ دولارًا أمريكيًا. لا يزال الدعم قائمًا: خام غرب تكساس الوسيط بين ٦١ و٦٢ دولارًا أمريكيًا، وخام برنت بين ٦٥ دولارًا أمريكيًا.

الزخم: صعودي على المدى القصير على خلفية مفاجأة المخزون - راقبوا ما إذا كان حجم التداول المستمر يؤكد هذا التحرك.

رأي / فكرة تداول

إذا كنتَ مستثمرًا بالديون: قلّل من قوة مركزك؛ إذا كنتَ محايدًا، فإنّ مركز شراء مُقاس فوق 64 دولارًا لخام غرب تكساس الوسيط (أو 68 دولارًا لخام برنت) مع أوامر إيقاف عند 62/65 دولارًا على التوالي يُعدّ أمرًا معقولًا طالما استمرّ انخفاض المخزونات.

الخميس - 25 سبتمبر

الأساسيات

من المتوقع أن تُركّز عناوين الأخبار على متابعة أخبار المخزونات: تأكيدات انخفاض المخزونات، وتعليقات على تدفقات الصادرات العراقية، واستمرار التقارير عن عمليات التخزين/المعالجة الصينية، وعمليات تشغيل المصافي الإقليمية. لا تزال تعليقات وكالة الطاقة الدولية ووكالات أخرى في وقت سابق من هذا الشهر تُحذّر من فائض متزايد حتى عام 2026 - وهذا يُمثّل تداعيات سلبية على المديين المتوسط ​​والطويل.

التحليلات الفنية

إذا أظهر انخفاض يوم الأربعاء استمرارًا (استمرار الطلب)، فقد يدفع الزخم خام برنت إلى مستوى 69 دولارًا؛ أما الفشل في الثبات فوق 66 دولارًا لخام برنت أو 63 دولارًا لخام غرب تكساس الوسيط، فسيُعيد المؤشر إلى نطاق/توقعات هبوطية حذرة.

راقبوا متوسط ​​السعر المرجح بالوزن (VWAP) اليومي ومتوسطات المتوسط ​​المتحرك الأسية (EMA) لعشرة أيام/خمسين يومًا للحصول على إشارات استمرارية.

رأي / فكرة تداول

حساسية للأخبار: ركزوا على السوق - استغلوا الزخم مع إبقاء أوامر إيقاف الخسارة ضيقة. يشير الكسر أسفل مستوى الدعم إلى مضاربة سريعة نحو 60-61 دولارًا أمريكيًا.

الجمعة - 26 سبتمبر (التقرير الأسبوعي / تحديد المراكز)

الأساسيات

نهاية الأسبوع: قام المتداولون بتسوية مراكزهم قبل عطلة نهاية الأسبوع. الوضع العام: حافظت قيود العرض المتقطعة + سحب المخزونات على دعم الأسعار هذا الأسبوع، لكن تحذيرات الفائض الهيكلي (ديناميكيات وكالة الطاقة الدولية/أوبك، وزيادة الإنتاج المخطط له) تُبقي على التوقعات متوسطة الأجل محايدة إلى هبوطية. تُعدّ صادرات التكرير الكبيرة في الهند ومخزونات الصين من العوامل الإقليمية المهمة المُتحكمة في تحركات الأسعار.

التحليلات الفنية

توقع إغلاق الأسبوع ضمن نطاق سعري محدد ما لم يُكسر هذا النمط عنوان رئيسي جديد:

سيناريو الصعود (في حال استمرار انخفاضات الأسعار / انقطاع الإمدادات): يتجاوز سعر برنت 69-71 دولارًا أمريكيًا، ويتجاوز سعر خام غرب تكساس الوسيط 65-66 دولارًا أمريكيًا → الأهداف التالية: خام برنت 72-75 دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط 68-70 دولارًا أمريكيًا.

سيناريو الهبوط (في حال عودة العرض إلى طبيعته / زيادة العرض): يتجاوز سعر خام برنت 65 دولارًا أمريكيًا / خام غرب تكساس الوسيط 61 دولارًا أمريكيًا → الأهداف التالية: خام برنت 62-63 دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط 58-60 دولارًا أمريكيًا.

سيُظهر الزخم والفائدة المفتوحة ما إذا كانت التحركات مدعومة بمراكز حقيقية أو صفقات بيع/تغطية سريعة.

رأي / فكرة تداول

للمتداولين: يُفضلون استراتيجيات النطاق السعري (الشراء عند دعم منتصف الأسبوع، والبيع عند المقاومة) والحفاظ على أحجام مراكزهم معتدلة. لمتداولي المراكز: انتظروا وضوحًا من تقرير أوبك الأسبوع المقبل، أو إشارات الطلب العالمي، أو تغيرًا مستدامًا في تدفقات الصين قبل إضافة تعرض اتجاهي كبير.

المستويات الرئيسية (نظرة سريعة على الأسبوع)

الدعم الفوري: خام غرب تكساس الوسيط 61-62 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 65 دولارًا أمريكيًا.

المقاومة الفورية: خام غرب تكساس الوسيط 64-65 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 68-69 دولارًا أمريكيًا.

مستويات الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط >66 دولارًا أمريكيًا (تأكيد صعودي)، خام برنت >71 دولارًا أمريكيًا (ارتفاع قوي).

مستويات الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط <60 دولارًا أمريكيًا، خام برنت <62 دولارًا أمريكيًا (تسارع هبوطي).

الصورة العامة (رأيي الموجز)

هذا الأسبوع (22-26 سبتمبر): دعم صافٍ طفيف ناتج عن سحب المخزونات وقيود العرض المعزولة - من المرجح أن ترتفع الأسعار تدريجيًا بناءً على عناوين الأخبار، لكنها تبقى في نطاق ضيق بشكل عام.

المدى المتوسط: تُبقي المخاطر الهيكلية الناجمة عن ارتفاع المعروض والفائض الذي تُشير إليه وكالة الطاقة الدولية حدًا من الارتفاعات المستمرة؛ وتُعتبر تدفقات الصين والهند وخيارات إنتاج أوبك+ عوامل رئيسية في الاقتصاد الكلي تستحق المتابعة.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

فيما يلي نظرة أساسية وفنية واضحة، يومية بيوم، على النفط الخام (غرب تكساس الوسيط وبرنت) للأسبوع من الاثنين 29 سبتمبر إلى الجمعة 3 أكتوبر 2025، تتضمن أهم الأخبار ورأيي في السوق. لقد سلطتُ الضوء على المستويات الرئيسية، والعوامل المحفزة التي يجب مراقبتها، وأفكار التداول العملية.

نظرة عامة

على المدى القريب: تأثرٌ بعناوين الأخبار وتقلباتٌ في السوق - علاوة المخاطرة الناتجة عن نقص الوقود الروسي والعقوبات تُبقي على الطلب قائمًا، بينما تُحدّ الأحاديث عن تسارع إنتاج أوبك+ وضعف الطلب (التصنيع في آسيا، ومخاطر إغلاق الولايات المتحدة) من ارتفاع الأسعار. توقعوا تداولاتٍ ضمن نطاقٍ سعريٍّ محددٍ ما لم تُحدث مفاجأةً كبيرةً تُنهي هذا التذبذب.

الاثنين - 29 سبتمبر

الأساسيات

بدأ السوق الأسبوع بتوترٍ مع عودة الحديث عن إمدادات أوبك+ (الحديث عن أن المجموعة قد تُسرّع زيادات الإنتاج)، مما ضغط على الأسعار. أشار المحللون إلى ارتفاع التدفقات المخطط لها لشهر نوفمبر، مما أثر على معنويات السوق.

دعم تعويضي: لا يزال استمرار الصين في تخزين النفط الخام عاملاً هيكلياً، ويحافظ على مستوى أدنى للأسعار.

التحليلات الفنية

منطقة السعر: خام غرب تكساس الوسيط عند أدنى مستوياته - 60 دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت عند منتصف 60 دولارًا أمريكيًا (مرجع النطاق).

المستويات الفورية: دعم خام غرب تكساس الوسيط عند 60-61 دولارًا أمريكيًا، خام برنت عند 64-65 دولارًا أمريكيًا؛ مقاومة خام غرب تكساس الوسيط عند 63-64 دولارًا أمريكيًا، خام برنت عند 67-68 دولارًا أمريكيًا.

التوجه: محايد - هبوطي على المدى القصير، حيث يختبر البائعون قمة النطاق بعد عناوين أوبك+ في نهاية الأسبوع.

فكرة تجارية / رأي

تضاؤل ​​قوة البيع عند منطقة المقاومة؛ الحفاظ على أوامر وقف خسارة محكمة لأن أي صدمة في العقوبات/الإمدادات قد تقلب الموازين بسرعة.

الثلاثاء - 30 سبتمبر

التحليلات الأساسية

العنوان الرئيسي: أعلنت روسيا حظرًا جزئيًا على تصدير الديزل، ومددت حظر تصدير البنزين حتى نهاية العام لدعم إمدادات الوقود المحلية بعد الأضرار التي لحقت بمصافي النفط جراء هجمات بطائرات بدون طيار - مما أدى إلى زيادة جديدة في علاوة مخاطر العرض في أسواق المنتجات المكررة وبعض أنواع النفط الخام.

في الوقت نفسه، استمر الحديث عن زيادة إنتاج أوبك+، مما خلق حالة من الشد والجذب التقليدية: شحّ فوري في المنتجات مقابل ارتفاع تدفقات النفط الخام.

التحليلات الفنية

رد الفعل: شهد خام برنت دعمًا خلال اليوم مع تسعير المتداولين للإجراءات الروسية؛ وتبعه خام غرب تكساس الوسيط، ولكن بقوة أقل نظرًا لديناميكيات الأسهم الأمريكية.

مستويات تستحق المتابعة الآن: يُصبح خام برنت عند نطاق 66-69 دولارًا أمريكيًا منطقة رئيسية - وسيكون التداول المستمر فوق 69 دولارًا أمريكيًا أمرًا إيجابيًا؛ أما عدم الحفاظ على 64 دولارًا أمريكيًا فسينذر بتجدد الانخفاض.

فكرة تداول / رأي

أُفضل التداول بالقيمة النسبية: استثمر في فروق أسعار الديزل/الدهون منخفضة الكبريت مقابل النفط الخام إذا كان بإمكانك الوصول إلى المنتجات - وإلا، فاحتفظ بمراكز شراء صغيرة ومحمية من الأحداث.

الأربعاء - ١ أكتوبر

الأساسيات

استقرت أسعار النفط بعد انخفاضاتها الأخيرة، حيث وازنت الأسواق بين آمال أوبك+ في الإمدادات وخطوات التصدير الروسية ومخاوف الاقتصاد الكلي الأوسع نطاقًا (مخاطر إغلاق الحكومة الأمريكية وضعف النشاط الصناعي الآسيوي). وكانت نتائج الأسهم الأمريكية (API/EIA) وأي تأكيدات بشأن توقيت توقف المصفاة الروسية هي النقاط المحورية.

التحليلات الفنية

الزخم: متباين - لم تكن الاختراقات اليومية مقنعة. يُظهر مؤشر القوة النسبية/مؤشر التقارب والاختلاف (قصير المدى) تباعدًا صعوديًا طفيفًا في خام برنت، بينما لا يزال خام غرب تكساس الوسيط خافتًا.

النقطة المحورية الرئيسية خلال اليوم: خام غرب تكساس الوسيط 62.5-63.5 دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت 66-68 دولارًا أمريكيًا. الإغلاق اليومي فوق هذه النطاقات سيشجع على تغطية مراكز البيع.

فكرة تداول/رأي

المتداولون: قللوا من تعرضكم الإجمالي للنتائج والأخبار الرئيسية؛ ينبغي على المشترين البحث عن تأكيد عند الإغلاق فوق مستوى المقاومة.

الخميس - ٢ أكتوبر

الأساسيات

ظلت الأسواق حساسة لقوتين متنافستين: (أ) قيود التصدير الروسية التي تدعم علاوة أسعار المنتجات المكررة، وربما تُفاقم ضغوط السوق الإقليمية؛ (ب) تجدد التقارير حول احتمالية استمرار أوبك+ في زيادة إنتاجها حتى نوفمبر، مما قد يُهدئ من حدة سوق النفط الخام. راقب أيضًا أي خطر تصعيد بين الحوثيين والبحر الأحمر (فالعقوبات/الإعلانات الرمزية قد تُزعزع المعنويات).

التحليلات الفنية

لا يزال التحيز نحو نطاق السعر. لا يزال مستوى الدعم قصير الأجل لخام غرب تكساس الوسيط بين ٦١ و٦٢ دولارًا، وخام برنت بين ٦٥ و٦٦ دولارًا. يؤدي عدم الحفاظ على هذه المستويات إلى انخفاض نحو خام غرب تكساس الوسيط بين ٥٨ و٦٠ دولارًا، وخام برنت بين ٦٢ و٦٣ دولارًا.

تشخيص حجم التداول: ابحث عن توسع في حجم التداول عند التحركات - فبدون ذلك، من المرجح أن تكون التحركات تصحيحية.

فكرة تداول/رأي

لا تزال استراتيجية تلاشي نطاق السعر (بيع عند ارتفاع الأسعار إلى مستوى ٦٦-٦٩ دولارًا لخام برنت، وشراء عند انخفاض الأسعار إلى مستوى ٦١ دولارًا لخام غرب تكساس الوسيط) معقولة. احمِ صفقات الشراء بنقاط إيقاف تحت نطاق الدعم الأسبوعي. الجمعة - 3 أكتوبر (إغلاق الأسبوع / تحديد المراكز)

الأساسيات

سيعتمد تحديد المراكز في نهاية الأسبوع على: تأكيد مدة وتأثير قيود التصدير الروسية، وأي إعلان أو محضر اجتماع أوبك+ يوضح مسار الإمدادات في نوفمبر، وبيانات المخزون الأمريكي، ونشاط الشراء في الصين. إذا أدى حظر روسيا إلى خفض ملموس في صادرات الديزل، فقد يستمر النقص الإقليمي ويحافظ على علاوة سعرية؛ وإذا واصلت أوبك+ زيادة الإمدادات، فسيظل هذا الحد قويًا.

التحليلات الفنية

الإغلاق الأسبوعي المحتمل: محدود النطاق.

توقعات صعودية: إغلاق برنت > 69-71 دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط > 64 دولارًا أمريكيًا → يستهدف برنت التالي 72-75 دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط 66-69 دولارًا أمريكيًا.

توقعات هبوطية: إغلاق برنت < 64 دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط < 60 دولارًا أمريكيًا → يستهدف برنت 60-62 دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط 55-58 دولارًا أمريكيًا.

راقبوا تباين مراكز الفائدة المفتوحة وخيارات العقود الآجلة لمعرفة ما إذا كانت التحركات مدفوعة بمراكز حقيقية أو تغطية قصيرة الأجل.

فكرة تداول/رأي

للمتداولين ذوي المراكز: انتظروا إشارات أوضح الأسبوع المقبل (تأكيدات أوبك+، أو تأثيرات مستدامة على الصادرات الروسية، أو طلب صيني مستدام). للمتداولين على المدى القصير: حافظوا على مراكز صغيرة متجاوبة مع الأخبار، وفضّلوا التحوّط بالخيارات حول الأحداث المتوقعة.

المستويات الرئيسية (نظرة سريعة على الأسبوع)

الدعم الفوري: خام غرب تكساس الوسيط 60-62 دولارًا، خام برنت 64-66 دولارًا.

المقاومة الفورية: خام غرب تكساس الوسيط 63-65 دولارًا، خام برنت 67-69 دولارًا.

تأكيد الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط > 66 دولارًا / خام برنت > 71 دولارًا.

تسارع الانهيار: خام غرب تكساس الوسيط < 58 دولارًا / خام برنت < 62 دولارًا.

العناوين الرئيسية والتداعيات (الحمولة)

حظر روسيا الجزئي على تصدير الديزل + حظر البنزين الممتد - يزيد من قلة المنتجات الإقليمية ويخلق علاوة مخاطر فورية للمنتجات المكررة وبعض أنواع الخام. راقبوا الإعفاءات/تفاصيل التنفيذ.

حديث أوبك+ عن زيادة الإنتاج (احتمالية زيادة أسرع في نوفمبر) - آلية ضغط هبوطي على النفط الخام في حال تحققها؛ الأسواق حساسة للتأكيدات.

يستمر تخزين الصين في امتصاص فائض المعروض العالمي، ويظل دعمًا مهمًا للطلب حتى عام 2026، حتى مع تحسن عمليات المعالجة.

مخاطر الاقتصاد الكلي (ضعف التصنيع الآسيوي، ومخاوف إغلاق الحكومة الأمريكية) - تُحد من توقعات الطلب على الوقود ومصدر ضغط هبوطي.

الأمن الإقليمي (الحوثيون/البحر الأحمر) ومخاطر الشحن - لا تزال تشكل خطرًا ثانويًا قد يؤدي إلى ارتفاع تكاليف الشحن/علاوات التأمين ورفع الأسعار مؤقتًا.

رأيي المختصر (مباشر)

هذا الأسبوع (29 سبتمبر - 3 أكتوبر): توقع تداولًا متقلبًا مدفوعًا بعناوين الأخبار ضمن نطاق محدد. تُقدم إجراءات التصدير الروسية سيناريو صعوديًا للمنتجات، ويمكن أن تدعم الأسعار في حال تأكيد أي إمدادات - لكن الثقل الموازن الهبوطي المتمثل في احتمال زيادة إنتاج أوبك+ وإشارات الطلب الضعيفة يُبقي على احتمال ارتفاع الأسعار محدودًا. قم بالتداول بكميات صغيرة، واستخدم أوامر الإيقاف/التحوط، وراقب مطبوعات المخزون والاتصالات الرسمية الصادرة عن أوبك+ للدفعة الاتجاهية التالية.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

نظرة يومية أساسية وفنية (مع أخبار ذات صلة ورؤيتي للسوق) للنفط الخام (غرب تكساس الوسيط وبرنت) للأسبوع من الإثنين 13 إلى الجمعة 17 أكتوبر 2025. أفترض أنك تقصد هذا الأسبوع التقويمي (13-17 أكتوبر)؛ إذا كنت تقصد شهرًا آخر، فأخبرني وسأعدل.

سأسلط الضوء على أهم العناوين الرئيسية التي ستُحرك السوق، وأشير إلى المستويات الفنية التي يجب مراقبتها. مصادر الحقائق الرئيسية مُدرجة ضمن النص.

أطروحة من سطر واحد

السعر حساس للعناوين الرئيسية، ويتحرك ضمن نطاق ضيق، مع ميل هبوطي طفيف على المدى المتوسط. من المحتمل حدوث ارتفاع على المدى القصير بناءً على العوامل الجيوسياسية أو انخفاض المخزونات، لكن ارتفاع المعروض الذي أشارت إليه وكالة الطاقة الدولية، وتحركات إنتاج أوبك+، تُحدّ من الارتفاعات المُستدامة.

الاثنين - ١٣ أكتوبر

الأساسيات

نشرت الصين بيانات وارداتها لشهر سبتمبر، والتي أظهرت ارتفاعًا على أساس سنوي، وانخفاضًا متسلسلًا عن أغسطس، مما يدل على أن الصين لا تزال مشترٍ رئيسي، ولكن التدفقات الشهرية قد تكون متقلبة. هذا يدعم تحديد حد أدنى للسعر، ولكنه يُزيل بعض الارتفاع الفوري.

تركيز السوق الحالي: ما إذا كان المخزون الصيني سيستمر بوتيرة متسارعة (إنه عامل تأرجح كبير لامتصاص الفائض).

التحليلات الفنية

سياق السعر (بداية الأسبوع): خام برنت ≈ ٦٣-٦٤ دولارًا أمريكيًا، خام غرب تكساس الوسيط ≈ ٥٩-٦٠ دولارًا أمريكيًا.

الدعم: خام غرب تكساس الوسيط ≈ ٥٨-٦٠ دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت ≈ ٦٢-٦٣ دولارًا أمريكيًا.

المقاومة: خام غرب تكساس الوسيط ≈ ٦٢-٦٤ دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت ≈ ٦٦-٦٨ دولارًا أمريكيًا.

الزخم قصير المدى: محايد - يتواجد المشترون عند الانخفاضات، لكن الارتفاع يفتقر إلى الاقتناع حتى يظهر محفز اقتصادي كلي واضح.

فكرة التداول

شراء عند الانخفاضات الصغيرة باتجاه الدعم (خام غرب تكساس الوسيط ≈ ٥٨-٦٠ دولارًا أمريكيًا) مع أوامر وقف قريبة. قد تتراجع أسعار خام برنت إلى أدنى مستوياتها عند 60 دولارًا أمريكيًا ما لم تُغير مفاجأة إخبارية مسار الأمور.

الثلاثاء - 14 أكتوبر

الأساسيات

أصدرت وكالة الطاقة الدولية بيانات مُحدثة تُحذر من ارتفاع في المعروض أكبر من المتوقع في 2025-2026 (نمو أوبك+ والدول غير الأعضاء) قد يُؤدي إلى فائض كبير - وهي حجة هبوطية هيكلية للأسعار. كان رد فعل السوق هو الحد من المكاسب وموازنة التوقعات متوسطة الأجل.

في الوقت نفسه، أفادت رويترز بارتفاع طفيف في الأسعار مع ظهور بوادر انحسار التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين، مما دعم معنويات الطلب (وهو أمر إيجابي على المدى القصير). من المتوقع أن تهيمن هذه الشد والجذب على عناوين الأخبار اليوم.

التحليلات الفنية

رد الفعل على هذين التخفيضين: انخفاض مُحتمل وتضييق النطاق خلال اليوم. إذا استقر السعر فوق مستوى الدعم الفوري بعد صدور أخبار وكالة الطاقة الدولية، فستُشير التحليلات الفنية إلى محاولة صعود مُحكمة؛ وسيُثبت الانخفاض دون مستوى الدعم صحة توقعات وكالة الطاقة الدولية الهبوطية.

راقبوا متوسط ​​السعر المرجح بالوزن (VWAP) خلال اليوم ومتوسط ​​المتحرك الأسي (EMA) لـ 50 يومًا: إغلاقٌ حاسمٌ دون مستوى 50 يومًا لخام غرب تكساس الوسيط سيزيد من مخاطر الهبوط.

فكرة التداول

موقفٌ محايد؛ تجنبوا مراكز الاتجاه الجديدة الكبيرة قبل بيانات المخزونات في منتصف الأسبوع. إذا كنتم تتداولون بناءً على الأخبار، فاجعلوا حجم التداول صغيرًا واستخدموا خيارات المخاطرة غير المتماثلة.

الأربعاء - 15 أكتوبر (يوم المخزونات - تقلبات عالية)

الأساسيات

بيانات المخزونات الأمريكية الأسبوعية (بيانات ما قبل النشرة من معهد البترول الأمريكي / بيانات إدارة معلومات الطاقة منتصف الأسبوع) هي الحدث الرئيسي. أي انخفاض مفاجئ سيعطي السهم دفعةً صعودية؛ بينما سيؤدي ارتفاع المخزونات إلى تسريع عمليات البيع نظرًا لتوقعات وكالة الطاقة الدولية بشأن الفائض. راقبوا أيضًا عمليات سحب المنتجات (المقطرات/الديزل) نظرًا لانخفاض أسعار الديزل إقليميًا نتيجةً لهجمات سابقة على مصافي التكرير.

التحليلات الفنية

توقعوا تقلباتٍ مرتفعة خلال اليوم؛ أي تحركٍ مستدام يتطلب تأكيدًا على حجم التداول:

توقعات صعودية: انخفاض بيانات إدارة معلومات الطاقة ← برنت يختبر 66-69 دولارًا، وخام غرب تكساس الوسيط يختبر 62-64 دولارًا.

توقعات هبوطية: ارتفاع مؤشر إدارة معلومات الطاقة الأمريكية ← إعادة اختبار سريعة لخام غرب تكساس الوسيط بين 56 و58 دولارًا أمريكيًا، وخام برنت بين 60 و62 دولارًا أمريكيًا.

فكرة تداول

قلل من التعرض الإجمالي قبل بدء التداول. إذا كنت ترغب في التداول وفقًا لاتجاه السوق، فاستخدم ضوابط صارمة للمخاطرة أو اشترِ عقودًا مستقبلية قصيرة الأجل/طويلة الأجل لاستيعاب التقلبات بدلًا من العقود الآجلة ذات الاتجاه المباشر.

الخميس - ١٦ أكتوبر

الأساسيات

متابعة عناوين المخزونات، بالإضافة إلى أي مستجدات جيوسياسية جديدة. لا تزال قيود روسيا على تصدير الوقود (التي سبق الحديث عنها سابقًا) مهمة - فإذا تم تشديد تفاصيل التنفيذ، فقد ترتفع أسعار المنتجات؛ وإذا رأت الأسواق أن هذه الإجراءات محدودة، فسيكون تأثيرها ضعيفًا.

سيتم فحص رسائل أوبك+ والبيانات الشهرية (إن وجدت) لتأكيد مسارات الإنتاج. ولا تزال توقعات وكالة الطاقة الدولية لفائض النفط تُؤثر سلبًا على المعنويات.

التحليلات الفنية

إذا أظهر يوم الأربعاء تراجعًا وتواصلًا، فستميل التحليلات الفنية نحو الارتفاع، وستختبر نطاق برنت بين ٦٦ و٦٩ دولارًا. وإذا لم يحدث ذلك، فتوقع استمرار التداول في نطاق سعري محدد، واحتمالية الانزلاق نحو مناطق الدعم المذكورة أعلاه.

فكرة التداول

إذا كان الزخم حقيقيًا (حجم التداول + استمرار التداول)، ففكّر في توزيع الأرباح الجزئية على الارتفاعات؛ وإلا، فاستمر في استراتيجيات النطاق السعري المحدد.

الجمعة - ١٧ أكتوبر (إغلاق الأسبوع / تحديد المراكز)

الأساسيات

الموضوع الرئيسي لهذا الأسبوع: توقعات وكالة الطاقة الدولية بارتفاع المعروض + مؤشرات متباينة للطلب (استقرار الطلب الصيني دون تسارع) مقابل مخاطر العرض/الانقطاع العرضي (تحركات المنتجات الروسية، توقف المصافي). النتيجة النهائية: نطاق سعري مع مخاطر هبوطية ما لم تتوافق عدة إشارات صعودية (سحب المخزونات + مزيد من تخفيف التوترات بين الولايات المتحدة والصين + أي قيود من أوبك على الإمدادات).

التحليلات الفنية

الإغلاق الأسبوعي المحتمل: نطاق سعري.

سيكون الإغلاق الأسبوعي الصاعد لبرنت > ٦٧-٦٩ دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط > ٦٢ دولارًا أمريكيًا → يفتح الطريق نحو ٧٠ دولارًا أمريكيًا فأكثر.

سيكون الإغلاق الأسبوعي الهابط لبرنت < ٦٢ دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط < ٥٨ دولارًا أمريكيًا → يفتح الطريق نحو أدنى مستويات الخمسينيات (إذا استمر تدهور الطلب).

فكرة التداول

بالنسبة لمتداولي المراكز، انتظروا إشارات أوضح للأسبوع المقبل (محاضر اجتماعات أوبك+، التقارير الشهرية للوكالات). بالنسبة لمتداولي المدى القصير، حافظوا على أحجام مراكز صغيرة واستخدموا مخاطر محددة. المستويات الرئيسية (ملخص)

دعم فوري: خام غرب تكساس الوسيط ٥٨-٦٠ دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت ٦٢-٦٣ دولارًا أمريكيًا.

مقاومة فورية: خام غرب تكساس الوسيط ٦٢-٦٤ دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت ٦٦-٦٩ دولارًا أمريكيًا.

تأكيدات الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط > ٦٦ دولارًا أمريكيًا / خام برنت > ٧١ دولارًا أمريكيًا.

تسارع هبوطي: خام غرب تكساس الوسيط < ٥٦ دولارًا أمريكيًا / خام برنت < ٦٠ دولارًا أمريكيًا.

الخلاصة / وجهة نظري

هذا الأسبوع (١٣-١٧ أكتوبر): توقعوا أسواقًا متقلبة مدفوعة بعناوين الأخبار. تُعد توقعات وكالة الطاقة الدولية بزيادة كبيرة في المعروض العامل الهيكلي الرئيسي المؤدي إلى هبوط الأسعار؛ ولا يزال من الممكن حدوث ارتفاعات قصيرة الأجل نتيجةً للأوضاع الجيوسياسية، أو انخفاض المخزونات، أو تحسن معنويات التجارة بين الولايات المتحدة والصين، ولكن يبقى الاتجاه الصعودي محدودًا إلى أن يشهد السوق تحسنًا مستدامًا في الطلب أو انقطاعًا جوهريًا في المعروض. تداولوا بحذر حول تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية لمنتصف الأسبوع.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

الأسبوع: من الإثنين 20 إلى الجمعة 24 أكتوبر 2025 - موجز، مستوحى من الأخبار، وقابل للتداول.

ملخص موجز: السوق حساس للعناوين الرئيسية، ويميل إلى الهبوط في بداية الأسبوع، مع سيطرة مخاوف وفرة المعروض وضعف الطلب، إلا أن الأخبار الجيوسياسية المتقطعة أو المتعلقة بمعروض المنتجات قد تُؤدي إلى ارتفاعات قصيرة الأجل.

سياق السوق (افتتاح الأسبوع)

الأسعار/الهيكل: وصل خام برنت وخام غرب تكساس الوسيط مؤخرًا إلى أدنى مستوياتهما في 5 أشهر (برنت ≈ 61 دولارًا أمريكيًا، وخام غرب تكساس الوسيط ≈ 57-58 دولارًا أمريكيًا)، ودخل منحنى الخامين في حالة "كونتانجو"، مما يشير إلى أن المتداولين يرون ضعفًا على المدى القريب، وأنهم أكثر استعدادًا للتخزين.

القوى الاقتصادية الكلية/الأساسية الرئيسية: تحذر وكالة الطاقة الدولية من ضعف الطلب حتى عام 2026 (تباطؤ نمو استخدام النفط مقابل الاتجاه السائد)؛ تشير مرونة إنتاج أوبك+ والدول غير الأعضاء، بالإضافة إلى ارتفاع عدد منصات الحفر الأمريكية، إلى مخاطر فائض النفط. وتُشكل التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين (التصعيد المُجدّد) عاملًا معاكسًا للطلب هذا الأسبوع.

الاثنين - 20 أكتوبر

التحليل الأساسي

استمرار مُحتمل لرد الفعل على نتائج نهاية الأسبوع/الشهرية: تُركز الأسواق على استطلاعات المخزون التي تُظهر ارتفاع مخزونات الخام الأمريكية ورسالة وكالة الطاقة الدولية حول فائض مُتزايد؛ فالمعنويات تُشير إلى عزوف عن المخاطرة في سوق النفط.

التحليل الفني

نظرة عامة: خام برنت ~61 دولارًا أمريكيًا؛ خام غرب تكساس الوسيط ~57-58 دولارًا أمريكيًا.

الدعم: خام غرب تكساس الوسيط 56-57 دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت 60-61 دولارًا أمريكيًا.

المقاومة: خام غرب تكساس الوسيط 59-60 دولارًا أمريكيًا؛ خام برنت 63-64 دولارًا أمريكيًا.

التوجه: هبوطي على المدى القصير؛ يُشير التأجيل (كونتانجو) وضعف اتساع النطاق إلى احتمال تلاشي الارتفاعات.

فكرة المتداول

تلاشي الارتفاعات اليومية إلى منطقة المقاومة. إبقاء أوامر وقف الخسارة قريبة؛ يُفضّل الاحتفاظ بمراكز صغيرة وقصيرة الأجل حتى تظهر بيانات المخزون أو تُغيّر صدمة جيوسياسية مسار السوق.

الثلاثاء - ٢١ أكتوبر

التحليل الأساسي

توقع عناوين رئيسية حول التقديرات الأولية للمخزون الأسبوعي وأي تطورات جديدة في العلاقات التجارية بين الولايات المتحدة والصين. راقب أيضًا تحديثات الصادرات الروسية (لا تزال إجراءات تصدير الديزل/البنزين الجزئية في الخلفية - السوق لا يزال يُحلل التأثير الحقيقي). إذا أظهرت استطلاعات الرأي ارتفاعًا في المخزونات، فسيُستأنف الضغط الهبوطي.

فني

في حال تأكيد الارتفاعات: من المرجح أن يُعيد السعر اختبار/يمتد نحو مستوى 55-56 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط ومستوى 58-59 دولارًا أمريكيًا لخام برنت.

في حال انخفاضات غير متوقعة: من الممكن حدوث ارتداد سريع نحو مستوى المقاومة السابق (59-60 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط، 63-65 دولارًا أمريكيًا لخام برنت)، لكن حجم التداول سيحدد الاستدامة.

فكرة المتداول

تعامل مع اليوم كحدث إخباري: قلل من التعرض الإجمالي في المطبوعات؛ استخدم أحجام تداول أو خيارات توجيهية ضيقة للتعامل مع التقلبات.

الأربعاء - 22 أكتوبر (منتصف الأسبوع؛ يوم التدفق)

التحليل الأساسي

يُعدّ التقرير الأسبوعي الرسمي لإدارة معلومات الطاقة الأمريكية (وأي قراءة مبكرة لمعهد البترول الأمريكي) وأرصدة البنزين/المقطرات من النقاط المحورية. قد تدعم انخفاضات المنتجات (إن وجدت) فروق أسعار المنتجات المكررة حتى في ظل استمرار ضغوط مخاطر فائض النفط الخام العالمي. راقب أيضًا عروض الشحن/الطلب الفعلي على براميل الشرق الأوسط وبحر الشمال.

فني

نقطة محورية رئيسية: الإغلاق اليومي فوق مستوى 64 دولارًا أمريكيًا لخام برنت / 60 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط تأكيدًا صعوديًا قصير الأجل؛ من المرجح أن يُعيد الفشل السوق إلى اختبار نطاقات الدعم عند 56/60 دولارًا أمريكيًا.

راقبوا تقاطع متوسط ​​السعر المرجح بالوزن (VWAP) اليومي ومتوسط ​​​​المخزون المتحرك الأسي (EMA) عند 10/50 للتأكيد.

فكرة المتداول

إذا كانت عمليات سحب المنتجات حادة (نواتج التقطير)، ففكروا في التداولات النسبية بين المنتج والخام، أو الاحتفاظ بمركز شراء صغير مع إيقاف الخسارة تحت نطاق الدعم الأسبوعي.

الخميس - 23 أكتوبر

التحليل الأساسي

متابعة من إدارة معلومات الطاقة الأمريكية + أي تعليقات من الوكالات (أعضاء وكالة الطاقة الدولية/أوبك) أو عناوين الأخبار التجارية. لاحظوا أيضًا أن قواعد الاتحاد الأوروبي ستحظر الوقود المكرر من النفط الخام الروسي (سياق السياسة الذي يجب متابعته حتى عام 2026) - هذا يُشكل مسارات التداول متوسطة الأجل، ولكن من غير المرجح أن يعكس فورًا سيناريو الفائض الحالي على المدى القريب.

التحليل الفني

توقعوا استمرار التداول في نطاقات سعرية محددة ما لم تحدث صدمة جديدة في العرض أو مفاجأة كبيرة في المخزون. إذا ارتفع السوق، فراقبوا رفض برنت في نطاق 66-69 دولارًا أمريكيًا. إذا انخفض، فإن أي تحرك مستمر دون مستوى 55 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط سيدعو إلى عمليات بيع أكثر حدة.

فكرة المتداول

استراتيجيات النطاق: الشراء عند الانخفاضات عند مستوى الدعم، والبيع عند الارتفاعات عند مستوى المقاومة - حافظ على حجم صغير واستخدم أوامر إيقاف الخسارة.

الجمعة - 24 أكتوبر (إغلاق الأسبوع / تحديد المراكز)

التحليل الأساسي

تسوية المراكز في نهاية الأسبوع: سيُقيّم المتداولون توقعات وكالة الطاقة الدولية الهبوطية على المدى المتوسط ​​مقابل أي أخبار إقليمية متبقية حول إمدادات المنتجات (روسيا، توقف مصافي التكرير). إذا لم تظهر أي أخبار إيجابية قوية، توقعوا أن يُنهي الأسبوع بخسارة صافية، وأن تبقى التوقعات هادئة للأسبوع المقبل.

التحليل الفني

سيناريوهات الإغلاق الأسبوعي:

حالة هبوط (محتملة ما لم تحدث صدمة): إغلاق خام برنت دون 60 دولارًا أمريكيًا؛ خام غرب تكساس الوسيط دون 56 دولارًا أمريكيًا → امتداد هبوطي نحو أدنى مستوياته السابقة (حوالي 52-55 دولارًا أمريكيًا).

حالة صعود (بسبب الأخبار): إغلاق فوق 65 دولارًا أمريكيًا لخام برنت / 60 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط → احتمال ضغط مراكز البيع نحو 68-72 دولارًا أمريكيًا بناءً على تغطية فنية.

راقبوا انحراف مراكز الفائدة المفتوحة والخيارات لمعرفة ما إذا كانت التحركات مدفوعة بالمراكز أو تغطية مراكز البيع. نصيحة للمتداولين

للمتداولين ذوي المراكز: تجنبوا إضافة تعرض اتجاهي كبير قبل تقويم الاقتصاد الكلي للأسبوع المقبل. للمتداولين قصيري الأجل: التزموا بتداولات نطاق المخاطر المحددة، وراقبوا أخبار نهاية الأسبوع.

المستويات الرئيسية (نظرة سريعة على الأسبوع)

الدعم الفوري: خام غرب تكساس الوسيط 56-57 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 60-61 دولارًا أمريكيًا.

المقاومة الفورية: خام غرب تكساس الوسيط 59-60 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 63-64 دولارًا أمريكيًا.

تأكيد الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط > 62 دولارًا أمريكيًا / خام برنت > 66 دولارًا أمريكيًا (ميل نحو الصعود).

تسارع الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط < 54-55 دولارًا أمريكيًا / خام برنت < 58 دولارًا أمريكيًا (ميل نحو الهبوط).

الرأي النهائي (بيع)

هذا الأسبوع (20-24 أكتوبر): احتمالية بقاء النطاق ← انخفاض تدريجي، حيث تهيمن توقعات وكالة الطاقة الدولية، وهيكل التأجيل، وتراكم المخزونات على المعنويات. ومع ذلك، فإن عناوين الأخبار المتعلقة بإمدادات المنتجات (التدابير الروسية، انقطاعات مصافي التكرير) أو التحولات المفاجئة في السياسة التجارية قد تؤدي إلى ارتفاعات حادة قصيرة الأجل ــ ومن الأفضل تداول هذه الارتفاعات باعتبارها أحداثاً، وليس انعكاسات للاتجاهات طويلة الأجل.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

حسنًا - إليكم نظرة يومية موجزة، أساسية وفنية (مع رأي السوق) للنفط الخام (غرب تكساس الوسيط وبرنت) للفترة من الاثنين 27 إلى الجمعة 31 أكتوبر 2025. افترضتُ أنك تقصد الأسبوع التقويمي 27-31 أكتوبر 2025؛ إذا كنت تقصد تواريخ مختلفة، فسأعدلها.

نظرة سريعة من سطر واحد

أسبوع متباين، تأثر بالعناوين الرئيسية - عمليات بيع على المكشوف نتيجةً لأخبار العقوبات والتجارة مقابل ضغط مستمر على الإمدادات من خطط إنتاج أوبك+ وديناميكيات تدفق النفط من الصين.

الاثنين - 27 أكتوبر

التحليل الأساسي: افتتح النفط الأسبوع على ارتفاع بعد أن أعلن المسؤولون الأمريكيون والصينيون عن إطار عمل لاتفاقية تجارية، مما خفف المخاوف من فرض رسوم جمركية واسعة النطاق ودعم توقعات الطلب؛ هذا، بالإضافة إلى استمرار الحديث عن عقوبات على قطاع الطاقة الروسي، أعطى الأسواق اتجاهًا إيجابيًا.

التحليل الفني: وصل سعر خام برنت إلى حوالي 66-67 دولارًا أمريكيًا؛ بينما وصل سعر خام غرب تكساس الوسيط إلى حوالي 62 دولارًا أمريكيًا. المقاومة على المدى القريب: برنت 67-69 دولارًا أمريكيًا، خام غرب تكساس الوسيط 63-64 دولارًا أمريكيًا. الدعم: برنت 64-65 دولارًا أمريكيًا، خام غرب تكساس الوسيط 60-61 دولارًا أمريكيًا. تحول الزخم قصير المدى إلى صعود طفيف مع تحسن التوقعات - لكن التحركات بدت عرضة لجني الأرباح.

فكرة/رأي التداول: صفقات شراء تكتيكية صغيرة عند الانخفاضات نحو الدعم مع أوامر إيقاف ضيقة؛ يُفضل تلاشي الارتفاعات إلى نطاق المقاومة ما لم يظهر حجم تداول إضافي.

الثلاثاء - 28 أكتوبر

التحليل الأساسي: تراجعت الأسعار بنسبة 2% تقريبًا مع إعادة تقييم المستثمرين للتأثير الصافي للعقوبات الأمريكية على شركات الطاقة الروسية، في مقابل إشارات أوبك+ باستمرار زيادات الإنتاج - تحول السوق من التفاؤل إلى موقف أكثر حذرًا.

التحليل الفني: دفع رفض التداول اليومي عند مستوى المقاومة خام غرب تكساس الوسيط إلى 60-61 دولارًا أمريكيًا، وبرنت إلى 64-65 دولارًا أمريكيًا. استقرت مؤشرات الزخم؛ ويشير غياب حجم التداول القوي خلال ارتفاع يوم الاثنين إلى أن الارتداد لم يكن مقنعًا.


التحليل الفني: دفع رفض التداول اليومي عند مستوى المقاومة خام غرب تكساس الوسيط إلى 60-61 دولارًا أمريكيًا، وبرنت إلى 64-65 دولارًا أمريكيًا. استقرت مؤشرات الزخم؛ ويشير غياب حجم التداول القوي خلال ارتفاع يوم الاثنين إلى أن الارتداد لم يكن مقنعًا. فكرة التداول/الرأي: يُفضّل تداولات النطاق السعري (البيع عند قمة نطاق 64-67 دولارًا أمريكيًا لخام برنت / 62-64 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط). راقبوا عناوين الأخبار لمعرفة تفاصيل العقوبات المتجددة التي قد تُفاقم الضغط على السوق.

الأربعاء - 29 أكتوبر (أسبوع إدارة معلومات الطاقة الأمريكية)

التحليل الأساسي: أظهر تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية انخفاضًا طفيفًا في أسعار النفط الخام (كانت تقارير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية/معهد البترول الأمريكي الأسبوعية أقل تفاؤلًا من بعض التوقعات)، مما قدّم دعمًا متواضعًا، لكنه لم يُبدد تمامًا حذر السوق بشأن زيادة أهداف أوبك+ وإعادة تسريع الإمدادات المخطط لها. (تم ذكر جدول إدارة معلومات الطاقة الأسبوعي والتقارير الأخيرة).

التحليل الفني: رد الفعل على الانخفاض: احتمال ارتداد قصير الأجل - قد يختبر خام برنت مستوى 66-68 دولارًا أمريكيًا مرة أخرى؛ بينما يتجه خام غرب تكساس الوسيط نحو مستوى 62-63 دولارًا أمريكيًا. نقطة التحول الرئيسية: إغلاق يومي فوق مستوى 67 دولارًا أمريكيًا لخام برنت / 63 دولارًا أمريكيًا لخام غرب تكساس الوسيط لتأكيد استمرار الارتفاع. سيكون تأكيد حجم التداول ضروريًا للتنبؤ باختراق قوي. فكرة تداول/رأي: إذا كنتَ قصير الأجل، فاشترِ عند ارتداد مُدروس، ثم قلّص مراكزك إلى مستوى المقاومة؛ أما إذا كنتَ طويل الأجل، فاحتفظ بالتحوطات لأن إشارات إمدادات أوبك+ لا تزال تُشكّل عائقًا جوهريًا.

الخميس - 30 أكتوبر

التحليل الأساسي: عاد اهتمام السوق إلى خطاب أوبك+ - حيث أظهرت التقارير أن المجموعة تميل إلى زيادة طفيفة أخرى في الإنتاج في الأسابيع المقبلة، بينما لا يزال العديد من الأعضاء يُقلّلون من التزاماتهم بالحصص، مما يخلق صورةً فعليةً متباينة. لا يزال برنامج الصين الأخير لبناء المخزونات/مواقع الإنتاج يُشكّل دعمًا هيكليًا، لكن التدفقات أظهرت علامات على العودة إلى وضعها الطبيعي.

التحليل الفني: توقع انخفاضًا حادًا. إذا حافظ خام برنت على سعره فوق 65-66 دولارًا، فقد يُعيد اختبار مستوى 68-69 دولارًا مرة أخرى؛ أما عدم الحفاظ على 64 دولارًا، فيُنذر بانخفاض إلى 61-62 دولارًا. راقب دعم المتوسط ​​المتحرك (المتوسط ​​المتحرك الأسي 10/50) للتحيز قصير الأجل.

فكرة تداول/رأي: حافظ على رباطة جأشك واتبع اتجاهات السوق؛ يُفضّل التداولات ذات المخاطر المحددة (الخيارات أو أوامر وقف الخسارة الضيقة).

الجمعة - ٣١ أكتوبر (إغلاق الأسبوع / تحديد المراكز)

التحليل الأساسي: سيؤثر تسوية المراكز قبل نوفمبر (عندما تُركز الأسواق على زيادات أوبك+ الشهرية الطفيفة) على التدفقات. صافي: من المرجح أن يُغلق الأسبوع بتباين أو انخفاض طفيف ما لم تُحفز تفاصيل إضافية عن العقوبات أو تقرير عن تقدم مستدام في العلاقات الأمريكية الصينية على تجدد عمليات الشراء. تابعوا متابعة تحديثات واردات/مخزونات الصين وأي تطورات جديدة بشأن العقوبات الروسية.

التحليل الفني: سيناريوهات إغلاق الأسبوع:

إغلاق صاعد: برنت > ٦٩-٧١ دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط > ٦٤ دولارًا أمريكيًا → يفتح الطريق إلى ٧٢ دولارًا أمريكيًا أو أكثر / ٦٦-٦٨ دولارًا أمريكيًا على التوالي.

إغلاق هابط: برنت < ٦٣ دولارًا أمريكيًا وغرب تكساس الوسيط < ٦٠ دولارًا أمريكيًا → يفتح الطريق إلى ٥٨-٥٥ دولارًا أمريكيًا بفضل الزخم.

فكرة التداول / الرأي: في الوقت الحالي، يُنصح بالتعامل مع التحركات على أنها تحركها الأحداث؛ مع الحفاظ على أحجام مراكز معتدلة والتحوط من مخاطر ليلة التداول/عطلة نهاية الأسبوع.

المستويات الرئيسية (نظرة سريعة على الأسبوع)

الدعم الفوري: خام غرب تكساس الوسيط 60-61 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 64-65 دولارًا أمريكيًا.

المقاومة الفورية: خام غرب تكساس الوسيط 63-64 دولارًا أمريكيًا، خام برنت 67-69 دولارًا أمريكيًا.

تأكيد الاختراق: خام غرب تكساس الوسيط > 66 دولارًا أمريكيًا / خام برنت > 71 دولارًا أمريكيًا.

تسارع هبوطي: خام غرب تكساس الوسيط < 58 دولارًا أمريكيًا / خام برنت < 62 دولارًا أمريكيًا.

الخلاصة / وجهة نظري

هذا الأسبوع (27-31 أكتوبر): توقع تداولًا متقلبًا مدفوعًا بعناوين الأخبار ضمن نطاق محدد. من المحتمل حدوث عمليات بيع على المكشوف في حال صدور عناوين عقوبات أقوى من المتوقع أو تطورات تجارية إيجابية (مثل الولايات المتحدة والصين). لكن وضع العرض الهيكلي (زيادات شهرية متواضعة من أوبك+ وتفاوت في التسليم) بالإضافة إلى مؤشرات عودة واردات الصين إلى وضعها الطبيعي يحد من الارتفاعات المستدامة. تداول مع ضوابط صارمة للمخاطر، وراقب عن كثب بيانات إدارة معلومات الطاقة الأمريكية، وتعليقات أوبك+، وأي تطورات تتعلق بالعقوبات الروسية.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

إليكم موجزًا ​​يوميًا مُركّزًا حول أسعار النفط الخام (برنت/غرب تكساس الوسيط) للأسبوع من 3 إلى 7 نوفمبر 2025. أُغطي فيه الأساسيات، والتحليلات الفنية، والمحفزات/التقويم الرئيسي، واحتمالات السيناريوهات، وأفكار التداول على المكشوف، بالإضافة إلى إدارة المخاطر.

لمحة سريعة (هذا الصباح)

برنت حول 64-65 دولارًا للبرميل (إغلاق 3 نوفمبر).

رد فعل السوق: وافقت أوبك+ على زيادة طفيفة في الإنتاج لشهر ديسمبر (+137 ألف برميل يوميًا)، لكنها أوقفت أي زيادات إضافية للربع الأول من عام 2026 - وقد أدى ذلك إلى تحسن طفيف في السوق، ولكنه حدّ من الارتفاعات الكبيرة.

التحليل الأساسي - ما الذي يُحرّك السعر هذا الأسبوع؟

العرض: موقف أوبك+ هو المحرك الرئيسي على المدى القريب.

وافقت المجموعة على زيادة متواضعة لشهر ديسمبر (137 ألف برميل يوميًا)، لكنها أشارت إلى توقف مؤقت للربع الأول من عام 2026، مما يُخفف الضغط السلبي الناجم عن الزيادات الشهرية المُستمرة، ويدعم استقرارًا في مستوى السعر بالقرب من المستويات الحالية. كان رد فعل السوق "صعوديًا خافتًا".


مخزونات الولايات المتحدة/البيانات الأسبوعية (API + EIA) مهمة هذا الأسبوع.


من المقرر صدور التقرير الأسبوعي لـ EIA في وقت مبكر من الأسبوع (الإصدار التالي في 5 نوفمبر)، وغالبًا ما تُؤثر تسريبات API على العقود الآجلة للشهر المُقبل خلال اليوم. شهدت الأسابيع الأخيرة انخفاضات وارتفاعات مُتباينة؛ إذ سيُشكل ارتفاع أكبر من المتوقع ضغطًا على الأسعار، بينما قد يدفع انخفاض آخر الأسعار إلى الارتفاع. راقبوا مخزونات النفط الخام وأداء المصافي بشكل خاص.


الطلب: الصين ووجهة نظر وكالة الطاقة الدولية.


لا تزال الصين تُمثل عاملًا غير متوقع في الطلب - فالتحفيز التدريجي وقوة التصنيع يُمكن أن يرفعا الطلب على النفط الخام؛ وقد رفعت وكالة الطاقة الدولية توقعات الطلب في عام 2025 بناءً على موضوعات التحفيز الصينية، مما يدعم خلفية إيجابية للطلب مُقارنةً بالمخاوف السابقة. إذا جاءت بيانات الصين مُفاجئة هذا الأسبوع، فسيرتفع سعر النفط. الجيوسياسية: انخفاض في علاوة المخاطر، لكنها لا تزال قائمة.

انخفضت علاوة المخاطر في الشرق الأوسط مقارنةً بذروات الذروة (التطورات المتعلقة بوقف إطلاق النار في وقت سابق من هذا الخريف)، لكن تجدد التوترات أو حوادث الشحن/مضيق هرمز سيعيد فرض علاوة المخاطرة سريعًا. تُظهر التقارير الأخيرة أن المخاطر الجيوسياسية أقل من ذروتها، لكنها لا تزال تُمثل خطرًا رئيسيًا على المدى القصير.

الاقتصاد الكلي/الدولار الأمريكي وأسعار الفائدة:

يميل ارتفاع الدولار الأمريكي إلى التأثير سلبًا على النفط. اطلع على نتائج مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) ونتائج الاقتصاد الكلي الأمريكي (الوظائف، مؤشر ISM) هذا الأسبوع - قد تُعزز البيانات الأمريكية الأقوى الدولار الأمريكي وتحد من مكاسب النفط؛ بينما قد يُعزز ضعف البيانات الأمريكية النفط. مستويات مؤشر الدولار الأمريكي الأخيرة، والتي تتراوح حول منتصف التسعينيات، مهمة لحركة الأسعار على المدى القصير.

التحليل الفني (برنت/غرب تكساس الوسيط - مستويات قابلة للتنفيذ لهذا الأسبوع)

(المصدر: السعر الأخير ~ 64.8 دولار أمريكي لبرنت).

الدعم الفوري: 62.0 دولار أمريكي - أدنى مستويات التأرجح السابقة ومنطقة الطلب على المدى القصير.

الدعم الثانوي/القاع: 60.0 دولار أمريكي - رقم تقريبي، حيث تتجمع عمليات شراء طويلة الأجل.

المقاومة الفورية: 67.0 دولار أمريكي - تقلبات/ارتفاعات حديثة، وقد يدافع البائعون على المكشوف.

مستوى الاختراق الرئيسي: 70.0 دولار أمريكي - يتخطى المقاومة النفسية؛ سيفتح اتجاهًا نحو 75 دولار أمريكي في حال استمراره.

المؤشرات (اتجاه قصير المدى):

يتراوح السعر بين المتوسطات المتحركة لـ 20 و50 يومًا (محايد قصير المدى إلى صعودي طفيف إذا استقر السعر فوق مستوى 50 يومًا).

مؤشر القوة النسبية (اليومي) حول مستوى محايد (لا يوجد تشبع شراء/بيع شديد) - مما يعني أن السوق قد يتحرك في كلا الاتجاهين اعتمادًا على العوامل المحفزة الأسبوعية.

(إذا كنت ترغب في الحصول على أرقام دقيقة للمتوسط ​​المتحرك/مؤشر القوة النسبية ورسم بياني صغير، يمكنني حسابها وعرضها الآن.)

التقويم/العوامل المحفزة لهذا الأسبوع (3-7 نوفمبر 2025) - تابعها حسب تأثيرها.

3 نوفمبر (اليوم): ردود فعل السوق وعناوين اجتماع أوبك+ (تم تسعير بعضها بالفعل).

5 نوفمبر (منتصف الأسبوع): تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية الأسبوعي عن حالة النفط (المخزونات، تشغيل المصافي) - تأثير كبير على تحركات السوق خلال اليوم.

البيانات الاقتصادية: بيانات التوظيف الأمريكية، ومؤشرات ISM/PMI، إن وُجدت، ستؤثر على الدولار الأمريكي والرغبة في المخاطرة. بيانات الصين: أي بيانات لمؤشر مديري المشتريات/التصنيع أو بيانات السياسة - أساسية لسرد الطلب.

العناوين الرئيسية الجيوسياسية: أي تصعيد في الشرق الأوسط أو اضطرابات في الشحن - سريعة الحركة ومؤثرة على السوق.

توقعات (احتمالات هذا الأسبوع)

التوقع الأساسي (~55%): ينحرف السعر بين 62 و67 دولارًا أمريكيًا، حيث توازن توقعات أوبك+ المتواضعة لتشديد السياسة النقدية زيادة طفيفة في الإنتاج في ديسمبر؛ بيانات المخزون متباينة. (أسعار السوق الحالية تتوافق مع هذا).

توقع صعودي (~25%): تُظهر إدارة معلومات الطاقة الأمريكية انخفاضًا كبيرًا غير متوقع + مفاجآت في الطلب الصيني + ضعف الدولار الأمريكي → اختراق 67 دولارًا أمريكيًا واختبار 70 دولارًا أمريكيًا.

توقع هبوطي (~20%): زيادة أكبر من المتوقع في المخزون الأمريكي، وبيانات ضعيفة في الطلب الصيني، وارتفاع الدولار الأمريكي → انخفاض إلى 60 دولارًا أمريكيًا أو أقل.

أفكار تداول (تعليمية بحتة، وليست نصائح مالية)

تأرجح قصير الأجل (جريء): شراء عند الانخفاضات من 62 إلى 63 دولارًا، استهداف 67 دولارًا، إيقاف عند 60 دولارًا. الأساس المنطقي: توقف أوبك+ يقلل من مخاطر الهبوط؛ نسبة المخاطرة/العائد جيدة إذا سجلت المخزونات نتائج داعمة. (استخدم أحجامًا صغيرة؛ أسبوع متقلب).

تداول الأحداث (مؤشر أسعار الطاقة): تجنب فتح مراكز اتجاهية كبيرة عند تسجيل مؤشر أسعار الطاقة. إذا اضطررت للتداول، فاستخدم أحجامًا صغيرة + أوامر إيقاف ضيقة أو تداول عند رد الفعل (بعد 30-60 دقيقة).

تداول الزخم (الاختراق): إذا أغلق خام برنت فوق 70 دولارًا يوميًا مع حجم تداول، ففكر في مراكز شراء تتبع الاتجاه، مستهدفًا 75-78 دولارًا مع أمر إيقاف عند 67 دولارًا بقليل.

المخاطر التي يجب مراقبتها

أي تصعيد متجدد في الشرق الأوسط أو انقطاع في الشحن (احتمالية ارتفاع سريع).

زيادة المخزون الأمريكي أو انقطاعات في المصافي، مما يقلل الطلب على المنتجات (احتمالية هبوط).

بيانات أمريكية أقوى من المتوقع تُعزز الدولار الأمريكي وتُؤثر سلبًا على الطلب على السلع.

الخلاصة (جملة واحدة)

في الفترة من 3 إلى 7 نوفمبر 2025، نتوقع أن يكون النفط في نطاق ضيق، ثم يرتفع قليلاً (برنت بين 62 و67 دولارًا أمريكيًا) مدفوعًا بتوقف أوبك+ الذي يدعم تحديد حد أدنى للسعر، مع كون تقرير إدارة معلومات الطاقة الأسبوعي وبيانات الصين عاملين رئيسيين للتأرجح خلال الأسبوع - فالاختراق الواضح فوق 67-70 دولارًا أمريكيًا أو دون 60 دولارًا أمريكيًا سيحدد مسار الاتجاه التالي.



SherifJoh

  • Full Member
  • ***
  • Posts: 239
    • View Profile
هذه ليست نصيحة استثمارية، بل بيانات وتحليل موجز.

إليكم موجز يومي عن النفط الخام (برنت وغرب تكساس الوسيط) للأسبوع من ١٠ إلى ١٤ نوفمبر ٢٠٢٥. أغطي فيه الأساسيات، والتحليلات الفنية، والتقويم/المحفزات، والسيناريوهات، وأفكار التداول، والمخاطر.

لمحة سريعة

برنت ~ ٦٤ دولارًا للبرميل، غرب تكساس الوسيط ~ ٦٠ دولارًا للبرميل

نظرة أساسية - ما الذي سيحرك أسعار النفط هذا الأسبوع؟

العرض (أوبك+): عززت أوبك+ الإنتاج بشكل طفيف (بزيادة ١٣٧ ألف برميل يوميًا)، مع الإشارة إلى توقف مؤقت لمزيد من الزيادات - يدعم هذا النمط حدًا أدنى ثابتًا للسعر، ولكنه يحد من الارتفاعات المحتملة نتيجة خفض هيكلي كبير.

مخزونات الولايات المتحدة وتوقيت إدارة معلومات الطاقة الأمريكية: سيصدر تقرير إدارة معلومات الطاقة الأسبوعي للبترول يوم الخميس 13 نوفمبر هذا الأسبوع (تم تعديل الجدول الزمني نظرًا لإغلاق 11 نوفمبر) - وسيكون هذا التقرير بالإضافة إلى تسريبات معهد البترول الأمريكي الأسبوعية هي المحرك الأكثر احتمالًا خلال اليوم. توقعوا تحركات حساسة للسوق حول هذا الإصدار.


الطلب (الصين والعالم): لا تزال الصين المحرك الهامشي للطلب - النمو غير متوازن (ضعف الطلب المحلي، وصادرات الصناعات التحويلية/التكنولوجيا المتقدمة لا تزال إيجابية). أي مفاجأة إيجابية في النشاط الصيني أو حديث عن التحفيز سيرفع أسعار النفط؛ في المقابل، فإن استمرار الضعف يُقيد الارتفاع.


المعنويات/الاقتصاد الكلي (الدولار الأمريكي والسياسة الأمريكية): تتلقى المعنويات قصيرة الأجل دفعة من تحسن الآمال بانتهاء إغلاق الحكومة الأمريكية قريبًا - وهو ما ساعد الأسعار في 10 نوفمبر - لكن البيانات الأمريكية القوية (التي من شأنها دعم قوة الدولار الأمريكي) قد تُكبح المكاسب. راقبوا تحركات الدولار الأمريكي عن كثب.


الجغرافيا السياسية / الشحن: لا تزال حوادث الشحن في الشرق الأوسط تُشكّل خطرًا صعوديًا مباشرًا (حيث يُمكن لحوادث الشحن والتوترات الإقليمية أن تُؤدي إلى ارتفاع علاوات الأسعار بسرعة). تُذكّر حوادث ناقلات النفط/مضيق هرمز الأخيرة في وقت سابق من هذا العام بإمكانية عودة مخاطر العرض فجأةً.


النظرة الفنية - مستويات جديرة بالمتابعة هذا الأسبوع (قابلة للتنفيذ)

(باستخدام سياق السوق الحالي: برنت ≈ 64 دولارًا أمريكيًا، خام غرب تكساس الوسيط ≈ 60 دولارًا أمريكيًا.)

برنت

الدعم الفوري: 62 دولارًا أمريكيًا (أدنى مستويات التأرجح الأخيرة / منطقة الطلب).

الدعم/الحد الأدنى الأقوى: 60 دولارًا أمريكيًا (رقم تقريبي، إقبال على الشراء).

المقاومة الفورية: 66-67 دولارًا أمريكيًا (أعلى مستويات الأسعار الأخيرة / عرض قصير الأجل).

محفز الاختراق: إغلاق يومي عند 70 دولارًا أمريكيًا يفتح المجال أمام ارتفاع مُستدام نحو منتصف السبعينيات دولارًا أمريكيًا.

خام غرب تكساس الوسيط

الدعم الفوري: 58-59 دولارًا أمريكيًا.

المقاومة: 61.5-63 دولارًا أمريكيًا.

اختراق رئيسي: إغلاق يومي فوق 64 دولارًا أمريكيًا، والهدف 67 دولارًا أمريكيًا فأكثر.

الزخم/المؤشرات (قصير الأجل): السعر في نطاق متوسط، والمؤشرات محايدة - لا يوجد تباعد حاد في مؤشر القوة النسبية أو المتوسط ​​المتحرك حاليًا، لذا سيتبع السعر مسار الأحداث (إدارة معلومات الطاقة الأمريكية، بيانات الصين، البيانات الأمريكية) بدلًا من جمود الاتجاه.

التقويم والأحداث ذات التأثير الكبير (10-14 نوفمبر)

10 نوفمبر (الاثنين): رد فعل السوق على عناوين إغلاق الولايات المتحدة - احتمالية تغير المعنويات.

11 نوفمبر (الثلاثاء): عطلة في الولايات المتحدة (إغلاق إدارة معلومات الطاقة الأمريكية) - انخفاض في تدفق البيانات المجدولة.

13 نوفمبر (الخميس): تقرير حالة البترول الأسبوعي الصادر عن إدارة معلومات الطاقة الأمريكية (وقت الإصدار المعدل) - أكبر حدث مجدولة خاص بالنفط هذا الأسبوع. توقعوا تقلبات.

طوال الأسبوع: بيانات النشاط الصيني/عناوين مؤشر مديري المشتريات، وأي تطورات جيوسياسية في الشرق الأوسط، وتحركات الدولار الأمريكي (بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية) هي العوامل الرئيسية الأخرى المؤثرة خلال اليوم.

احتمالات السيناريوهات (هذا الأسبوع)

الحالة الأساسية - ٥٥٪: تداول ضمن نطاق سعري: خام برنت بين ٦٠ و٦٧ دولارًا أمريكيًا، حيث تُبقي إشارات العرض والطلب المتباينة وتقرير إدارة معلومات الطاقة السعر داخل نطاق سعري معقول.

الحالة الصعودية - ٢٥٪: يُظهر تقرير إدارة معلومات الطاقة انخفاضًا + مفاجآت في بيانات الصين + ضعف الدولار الأمريكي → ارتفاع فوق ٦٧-٧٠ دولارًا أمريكيًا.

الحالة الهبوطية - ٢٠٪: زيادة كبيرة في المخزون الأمريكي + ارتفاع الدولار الأمريكي / ضعف الصين → انخفاض نحو ٥٨-٦٠ دولارًا أمريكيًا أو أقل.

أفكار التداول (تعليمية، وليست نصائح استثمارية)

التعامل مع حجم التداول الصغير: تجنب التعاملات الاتجاهية الكبيرة قبل صدور تقرير إدارة معلومات الطاقة (١٣ نوفمبر). إذا كنت تتداول، فاختر حجمًا صغيرًا وتداول على أساس رد الفعل بعد ٣٠-٦٠ دقيقة.

الشراء عند الانخفاض (التأرجح): فكر في حجم تداول طويل صغير حول سعر خام برنت بين ٦١ و٦٢ دولارًا أمريكيًا، مع تحديد هدف عند حوالي ٦٦-٦٧ دولارًا أمريكيًا، وإيقاف التداول عند أقل من ٥٩ دولارًا أمريكيًا. الأساس المنطقي: يُشكل توقف أوبك+ ومخاطر الذيل الجيوسياسية نطاق دعم مناسب. اختراق الزخم: إذا أغلق خام برنت يوميًا فوق 70 دولارًا، يُنصح بمتابعة الاتجاه بصفقات شراء حتى 75 دولارًا فأكثر مع إيقاف عند مستوى أقل من 67 دولارًا.

المخاطر الرئيسية / قائمة المراقبة

زيادة مفاجئة في المخزونات من إدارة معلومات الطاقة الأمريكية أو صدمات تشغيل المصافي.

تجدد التصعيد في الشرق الأوسط أو حوادث الشحن التي تُضيف علاوة مخاطرة.

بيانات أمريكية أقوى / دولار أمريكي أقوى يُقلل من الطلب على السلع المُقوّمة بالدولار.

خلاصة موجزة

للفترة من 10 إلى 14 نوفمبر 2025، نتوقع أن يكون النفط في نطاق ضيق إلى مستقر قليلاً (برنت بين 60 و67 دولارًا تقريبًا)، مع صدور تقرير إدارة معلومات الطاقة الأمريكية في 13 نوفمبر وعناوين الصين/الاقتصاد الكلي كعوامل حاسمة لهذا الأسبوع - أي اختراق واضح فوق 70 دولارًا أو دون 60 دولارًا سيحدد الاتجاه الواضح التالي.



 

Related Topics


Close X
#ad See this nice offer!
forex ea
.
-

Discussion Forum / 论坛 / منتدى للنقاش/ Diễn đàn thảo luận

- Blog / Privacy Policy-

.
Disclaimer : The purpose of this website is to be a place for learning and discussion. The website and each tutorial topics do not encourage anyone to participate in trading or investment of any kind. Any information shown in any part of this website do not promise any movement, gains, or profit for any trader or non-trader.

By viewing any material or using the information within this site, you agree that it is general educational material whether it is about learning trading online or not and you will not hold anybody responsible for loss or damages resulting from the content provided here. It doesn't matter if this website contain a materials related to any trading. Investing in financial product is subject to market risk. Financial products, such as stock, forex, commodity, and cryptocurrency, are known to be very speculative and any investment or something related in them should done carefully, desirably with a good personal risk management.

Prices movement in the past and past performance of certain traders are by no means an assurance of future performance or any stock, forex, commodity, or cryptocurrency market movement. This website is for informative and discussion purpose in this website only. Whether newbie in trading, part-time traders, or full time traders. No one here can makes no warranties or guarantees in respect of the content, whether it is about the trading or not. Discussion content reflects the views of individual people only. The website bears no responsibility for the accuracy of forum member’s comments whether about learning forex online or not and will bear no responsibility or legal liability for discussion postings.

Any tutorial, opinions and comments presented on this website do not represent the opinions on who should buy, sell or hold particular investments, stock, forex currency pairs, commodity, or any products or courses. Everyone should conduct their own independent research before making any decision.

The publications herein do not take into account the investment objectives, financial situation or particular needs of any particular person. You should obtain individual trading advice based on your own particular circumstances before making an investment decision on the basis of information about trading and other matter on this website.

As a user, you should agree, through acceptance of these terms and conditions, that you should not use this forum to post any content which is abusive, vulgar, hateful, and harassing to any traders and non-traders.